ما هو تخصيص الأصول؟ دليل بسيط للمستثمرين

يعرف معظم الناس أنهم بحاجة إلى الادخار من أجل التقاعد ، لكن الكثيرين ليس لديهم فكرة واضحة حول كيفية القيام بذلك. أحد العوامل المهمة في الادخار للتقاعد هو تخصيص الأصول. ولكن ما هو تخصيص الأصول بالضبط؟

سيشرح هذا الدليل كل ما تحتاج لمعرفته حول تخصيص الأصول ، بما في ذلك الأنواع المختلفة من الأصول التي يمكنك الاستثمار فيها وكيفية إنشاء محفظة متنوعة تلبي احتياجاتك.

كيف يعمل تخصيص الأصول

تخصيص الأصول ، حسب التعريف ، هو عملية تقسيم محفظتك الاستثمارية بين فئات الأصول المختلفة ، مثل النقد والأسهم والسندات والعقارات ، بهدف إنشاء محفظة متنوعة بشكل جيد من شأنها أن تقلل من المخاطر الخاصة بك مع تعظيم النمو الخاص بك القدره.

هناك العديد من العوامل التي ستحتاج إلى أخذها في الاعتبار عند إنشاء خطة إستراتيجية لتوزيع الأصول ، بما في ذلك أهداف الاستثمار التي حددتها ، والأفق الزمني ، وتحمل المخاطر. على سبيل المثال ، تقدم الأسهم أعلى إمكانات نمو ولكنها تأتي أيضًا بدرجة مخاطر أعلى. السندات أقل تقلبًا وتوفر تدفقًا ثابتًا للدخل في شكل مدفوعات الفائدة.

يعتمد تخصيص الأصول المناسب لك على أهدافك وغاياتك المحددة. إذا كنت تستثمر على المدى الطويل ، فيمكنك أن تكون أكثر جرأة في استثماراتك وأن يكون لديك مساحة أكبر لاتخاذ قرارات محفوفة بالمخاطر مما لو كنت تخطط للتقاعد قريبًا. وبالمثل ، إذا كان تحملك للمخاطر أعلى ، يمكنك تحمل المزيد من الأصول المتقلبة في محفظتك.

ما هو صندوق تخصيص الأصول؟

يُطلق على الصندوق المشترك الذي يستثمر في أنواع مختلفة من الأصول اسم صندوق تخصيص الأصول. توفر هذه الصناديق التنويع وتوفر للمستثمرين حلاً شاملاً للاستثمار. تستثمر معظم صناديق تخصيص الأصول في السندات والأسهم والنقد وأشياء أخرى مثل العقارات أو السلع.

تعد هذه الصناديق المشتركة خيارًا شائعًا للمستثمرين الذين يرغبون في مزايا التنويع دون الحاجة إلى إنشاء محافظهم الخاصة وإدارتها. إنها أيضًا اختيار جيد للمستثمرين المبتدئين الذين ليس لديهم الوقت أو المعرفة لبناء محافظهم الخاصة.

ما هو الغرض من تخصيص الأصول؟

الغرض من تخصيص الأصول هو مساعدتك في إنشاء محفظة استثمارية متنوعة تتوافق مع احتياجاتك وخططك المالية. يمكن أن يساعدك تخصيص الأصول في الوصول إلى أهدافك الاستثمارية بشكل أسرع. على سبيل المثال ، إذا كنت تتطلع إلى الاستثمار على المدى الطويل ، فيمكنك أن تكون أكثر جدية في استثماراتك مما لو كنت تخطط للتقاعد قريبًا واستخدام أموال التقاعد.

من خلال استثمار رأس المال الخاص بك في مجموعة متنوعة من الأصول بمستويات مختلفة من المخاطر والمكافآت ، يمكنك زيادة فرصك في النمو مع الحفاظ على المخاطر الخاصة بك تحت السيطرة.

ما هي فئات الأصول المختلفة؟

على مدار تاريخ التمويل ، كانت الأنواع الرئيسية الثلاثة لفئات الأصول هي الأسهم (وتسمى أيضًا الأسهم) ، والدخل الثابت (وتسمى أيضًا السندات) ، والمكافئات النقدية أو أدوات سوق المال. في الوقت الحالي ، يشمل معظم الخبراء في الاستثمار العملات المشفرة في مزيج فئة الأصول ، إلى جانب العقارات والسلع والعقود الآجلة والمشتقات المالية الأخرى.

النقد: النقد هو الشكل الأساسي للأصول ويشمل أشياء مثل حسابات التوفير وشهادات الإيداع (CD) وحسابات سوق المال. يتم أيضًا تضمين جميع الأصول التي يمكن تحويلها إلى نقد على الفور. النقد هو استثمار منخفض المخاطر ولكنه يوفر أيضًا إمكانية منخفضة للنمو.

الأسهم: الأسهم هي فئة أصول أكثر تقلباً ولكن لديها القدرة على تحقيق عوائد أعلى. هناك نوعان رئيسيان من الأسهم: الأسهم العادية والأسهم الممتازة. تمثل الأسهم العادية الملكية في شركة وتمنح صاحبها حقوق التصويت ، بينما تقدم الأسهم الممتازة تدفقًا ثابتًا من مدفوعات الأرباح.

السندات: السندات هي أدوات دين تمثل قرضًا من مستثمر إلى مقترض. في هذه المعاملة ، يوافق المقترض على دفع مدفوعات الفائدة للمستثمر. تعتبر السندات استثمارًا آمنًا ، لكنها توفر عوائد محتملة أقل من الأسهم.

العقارات: العقارات هي فئة أصول أخرى يمكنك استخدامها لتنويع محفظتك. وهي تشمل أشياء مثل العقارات المؤجرة والعقارات التجارية والأراضي. تُعد العقارات أصلًا مستقرًا نسبيًا للاستثمار فيه ولكن يمكن أن تكون أكثر تقلبًا من النقد والسندات.

كيفية تخصيص الأصول

هناك مجموعة متنوعة من استراتيجيات توزيع الأصول المختلفة التي يمكنك استخدامها لإيجاد التوازن الصحيح. نهج واحد هو استخدام صندوق التاريخ المستهدف. صندوق التاريخ المستهدف هو صندوق مشترك يقوم تلقائيًا بتعديل مقتنياته بمرور الوقت بحيث يصبح أكثر تحفظًا مع اقتراب التاريخ المستهدف. يمكن أن تكون هذه طريقة مفيدة لتنويع محفظتك دون الحاجة إلى إجراء كل البحث بنفسك.

نهج آخر هو استخدام مزيج من الأسهم والسندات والنقد. يُعرف هذا بقاعدة 60/40 ويقترح استثمار 60٪ من أموالك في الأسهم و 40٪ في السندات والنقد. هذا نهج متحفظ مصمم لتوفير الاستقرار مع الاستمرار في تقديم إمكانات النمو. وإذا لم تكن متأكدًا من كيفية إجراء العمليات الحسابية ، فهناك الكثير من الآلات الحاسبة لتخصيص الأصول عبر الإنترنت التي يمكن أن تساعدك في معرفة المزيج المناسب لاحتياجاتك.

بغض النظر عن استراتيجية الاستثمار التي تختارها ، من المهم أن تتذكر أن تخصيص الأصول يجب أن يكون مُخصصًا لاحتياجاتك وأهدافك المحددة. ومع ذلك ، هناك بعض الأساليب التي يمكنك استخدامها لمساعدتك في إيجاد التوازن الصحيح.

نهج واحد هو تخصيص الأصول حسب العمر. يتضمن هذا النهج المستثمرين الأكبر سناً الذين يستثمرون أكثر في السندات والنقد. هذا لأنه ، مع اقترابك من التقاعد ، قد ترغب في التركيز على الحفاظ على رأس المال الخاص بك بدلاً من السعي وراء النمو.

هناك طريقة أخرى تتمثل في استخدام قاعدة 70/30 ، والتي تقترح تخصيص 70٪ من محفظتك للأسهم و 30٪ للسندات والنقد. هذا نهج أكثر عدوانية مصمم لتوفير عوائد محتملة أعلى. ومع ذلك ، من المهم أيضًا أن تتذكر أن هذا النهج ينطوي على مخاطر أعلى.

أخيرًا ، يمكنك استخدام قاعدة 80/20 ، التي تقترح استثمار 80٪ من أموالك في الأسهم و 20٪ في السندات والنقد. هذا هو النهج الأكثر عدوانية وهو الأفضل للمستثمرين الذين يشعرون بالراحة تجاه المخاطر العالية.

إعادة موازنة محفظتك

بمجرد تخصيص أصولك ، من المهم إعادة موازنة محفظتك بشكل دوري للتأكد من أن تخصيص الأصول الخاص بك يظل متوافقًا مع أهدافك.

إعادة موازنة المحفظة تعني ببساطة شراء أو بيع الأصول من أجل إعادة توازن محفظتك. على سبيل المثال ، إذا كان لديك تخصيص أصول مستهدف بنسبة 60٪ من الأسهم و 40٪ من السندات وارتفع سوق الأسهم بحيث أصبحت محفظتك الآن 70٪ أسهم و 30٪ سندات ، فستبيع بعض أسهمك وتستثمر في المزيد من السندات لإعادة محفظتك إلى تخصيص الأصول المستهدف.

يمكن أن تكون إعادة التوازن طريقة مفيدة لإدارة المخاطر لأنها تضمن لك عدم التعرض المفرط. لا يوجد وقت مثالي لإعادة توازن محفظتك ، ولكن القاعدة العامة الجيدة هي إعادة التوازن مرة واحدة على الأقل كل عام. ومع ذلك ، قد تحتاج إلى إعادة التوازن بشكل متكرر إذا كانت محفظتك متقلبة بشكل خاص.

عند إعادة موازنة محفظتك ، من الضروري مراعاة كل من التكاليف والضرائب المرتبطة بشراء الأصول وبيعها ، حيث يمكن أن تأكل هذه التكاليف في عوائد استثمارك.

تخصيص الأصول مقابل تنويع الأصول

ما هو الفرق بين تخصيص الأصول والتنويع؟ عندما يتعلق الأمر بالاستثمار ، غالبًا ما يتم استخدام تخصيص الأصول والتنويع بالتبادل. ومع ذلك ، هناك فرق واضح بين الاثنين.

تخصيص الأصول هو عملية تقسيم محفظتك بين فئات الأصول المختلفة ، مثل الأسهم والسندات والنقد. من ناحية أخرى ، يجب أن يعتمد التخصيص على أهداف المستثمر ، وتحمل المخاطر ، والأفق الزمني. التنويع هو تقنية يمكن استخدامها لتحسين أداء المحفظة الاستثمارية. يتضمن الاستثمار في مجموعة متنوعة من الأصول لتقليل المخاطر الكلية.

في حين أن تخصيص الأصول هو استراتيجية سوق واسعة ، فإن التنويع هو أسلوب أكثر تحديدًا يمكن استخدامه داخل كل فئة من فئات الأصول. على سبيل المثال ، يمكن تنويع محفظة أسهم المستثمر عن طريق وضع الأموال في عدد من الصناعات أو القطاعات المختلفة. من خلال توزيع استثماراتهم ، يمكن للمستثمرين المساعدة في تقليل المخاطر الإجمالية لاستثماراتهم مع تحقيق أهدافهم.

الحد الأدنى

يعد تخصيص الأصول جزءًا مهمًا من الاستثمار ، ومن المهم فهم كيفية عمله قبل اتخاذ أي قرارات استثمارية. من خلال قضاء الوقت في التعرف على تخصيص الأصول وكيف يمكن استخدامه للوصول إلى أهدافك ، ستكون في وضع أفضل لاتخاذ خيارات استثمارية مستنيرة.

فقط تذكر أن تعيد موازنة محفظتك بشكل دوري للتأكد من أن تخصيص الأصول الخاص بك يظل متوافقًا مع أهدافك.