Ce este marja netă de profit? Definiție, formulă și exemple

Fiecare dolar de vânzări pe care îl câștigi îți lasă ceva profit.

Desigur, plătiți cheltuieli de exploatare și taxe din acest venit total din vânzări. Ceea ce ai rămas este marja de profit care dezvăluie sănătatea financiară a companiei tale. Dacă conduceți o afacere mare, nu puteți calcula niciodată această marjă netă manual. De aceea, proprietarii de afaceri folosesc software de contabilitate pentru a măsura profitul net pe care îl obțin pentru fiecare dolar de venit.

Te-ai putea gândi la marja de profit net ca fiind cât de mult din fiecare dolar de venit este reținut de companie după ce a plătit cheltuielile totale - cum ar fi cheltuielile cu dobânzile, impozitele, plățile angajaților și materiile prime. Pe scurt, marja de profit net este câștigul total ca procent din veniturile sale.

Importanța marjei de profit net

O marjă pozitivă a profitului net indică sănătatea financiară puternică a unei companii. În mod similar, o marjă de profit net în scădere semnalează necesitatea de a arunca o a doua privire asupra practicilor curente și de a prognoza profiturile în consecință. În plus, marja de profit net ca procentaj facilitează compararea profitabilității a două sau mai multe companii.

Următoarele componente ale operațiunii unei companii contribuie la marja de profit net:

• Venitul total: suma de bani pe care o generați din vânzarea produselor și serviciilor.
• Venituri suplimentare: Câștiguri din activități care nu sunt legate de activitățile de bază ale afacerii.
• Costul mărfurilor vândute (COGS): Dezvăluie costurile directe de producere a bunurilor pe care le vindeți.
• Cheltuieli operaționale: costurile pe care le plătiți pentru a conduce o afacere și a genera venituri din exploatare.
• Cheltuieli cu dobânzile pentru datorii: dobânda plătibilă pentru împrumuturi precum obligațiuni, împrumuturi, datorii convertibile sau linii de credit.
• Venituri din investiții: dividende, câștiguri de capital sau plăți de dobândă din investiții.
• Plăți unice: taxe pe care le plătiți în cazul unor evenimente izolate, unice.

Marja de profit net dezvăluie, de asemenea, capacitatea unei companii de a controla costurile operaționale și cheltuielile generale. Dacă costurile dvs. de operare cresc într-un ritm mai rapid decât veniturile, marja de profit net va scădea. Acesta este motivul pentru care investitorii folosesc marja netă pentru efectuarea analizei financiare și luarea deciziilor de investiții. Companiile cu marje nete în creștere atrag investitori și văd creșterea prețului acțiunilor în timp.

Marja netă de profit este calculată folosind venitul net și venitul total al unei companii - toate datele care pot fi găsite în situațiile sale financiare. Venitul net al unei companii este profitul brut minus costul bunurilor vândute sau COGS. În loc să îl calculați, puteți găsi întotdeauna venitul net în partea de jos a declarației de venit.

Odată ce cunoașteți venitul net și venitul unei companii, conectați-le în ecuația de mai sus pentru a găsi marja de profit net.

Cum se calculează marja de profit net

Odată ce aveți declarația de venit sau bilanțul unei companii, utilizați următorii pași pentru a calcula marja de profit net.

• Scădeți cheltuielile de exploatare, dobânzile, taxele și COGS din veniturile totale.
• Acum, ai venitul net.
• Împărțiți venitul net la venitul total.
• Înmulțiți rezultatul cu 100.

Sfat: Venitul net este cunoscut și sub numele de linia de jos, deoarece apare în partea de jos a declarației de venit. Odată ce ați găsit venitul net pe o declarație de venit, îl puteți împărți la venitul total și înmulțiți rezultatul cu 100 pentru a obține marja de profit net.

Exemplu de marja de profit net

Să facem un calcul al marjei de profit net a două companii similare pentru a vedea cine este mai profitabil: McDonald's și Wendy's.

McDonalds

• Venitul total = 21.025.200.000 USD
• Venit net = 5.924.300.000 USD
• Marja de profit net = 5.924.300.000 / 21.025.200.000 x 100 = 28,18%

• Venitul total = 1.589.936.000 USD
• Venit net = 460.115.000 USD
• Marja de profit net = 460.115.000 / 1.589.936.000 x 100 = 28,94%

Chiar dacă venitul net al McDonald's este mult mai mare decât al lui Wendy's, marjele lor nete de profit sunt foarte asemănătoare. Aceasta înseamnă că, deși o companie câștigă mai mulți bani decât cealaltă, are rate similare de profitabilitate, iar Wendy's, cea mai mică dintre cele două, are un ușor avantaj față de McDonald's când vine vorba de marja de profit net.

Acest lucru se poate datora faptului că McDonald's le plătește angajaților salarii mai mari sau pentru că Wendy's folosește provizii mai ieftine. Nu știm sigur după acest calcul; cel mai probabil, este o combinație de mai mulți factori.

Ce este o marjă bună de profit net?

Marja netă de profit variază în funcție de industrie și de dimensiunea afacerii. Regula generală este că o marjă de profit net de 10% este medie, o marjă de 20% este bună, în timp ce o marjă de 5% este o marjă de profit scăzută.

O marjă de profit net mai mare arată capacitatea unei companii de a controla costurile și de a vinde produse la prețuri mai mari decât costurile. O marjă mare de profit este adesea un indicator al managementului eficient al operațiunilor, al cheltuielilor reduse și al strategiilor eficiente de prețuri.

O marjă scăzută a profitului net reflectă strategia slabă de preț a unei companii și structura ineficientă a costurilor.

Marja de profit net vs. marja de profit brut

Marja netă de profit este o măsură mai precisă a profitabilității globale a unei companii.

Marja de profit brută vă spune marja brută a unei companii fără a ține cont de impozite, COGS, dobândă sau alte cheltuieli. Puteți calcula marja profitului brut împărțind profitul brut la venitul total.

Limitări ale marjei de profit net

Marja de profit net ca măsurătoare se confruntă cu diferite probleme.

• Afectează comparabilitatea. Nu puteți măsura profitabilitatea afacerii în diferite industrii cu o marjă de profit net. Deoarece magazinele alimentare fac stocuri rapid, este acceptabilă o marjă de profit net scăzută. Cu toate acestea, alte industrii trebuie să obțină o marjă mare de profit net pentru a menține un flux de numerar sănătos.
• Variază în funcție de strategia de finanțare. Proprietarii de afaceri mici care iau în considerare finanțarea prin datorii în loc de finanțarea prin capitaluri proprii văd încărcături de datorii care scad marja de profit net.
• Elementele care nu funcționează deformează raportul. Este posibil să observați că raportul marjei de profit net al unei companii este denaturat dacă tocmai a vândut o divizie cu câștiguri neexploatare mari. Cu toate acestea, operațiunile pot avea performanțe slabe în realitate.

Uneori, veți vedea, de asemenea, companii reducând cheltuielile discreționare de afaceri (întreținerea echipamentelor, cercetare și dezvoltare, marketing etc.) pentru a crește marja de profit net. De aceea, cel mai bine este să luați în considerare diferite indicatori și valori financiare înainte de a investi într-o companie.

Trageți cortina înapoi

În loc să te lași dus de cifre mari și de profituri brute, un simplu calcul pentru a găsi marja de profit netă a unei companii vă poate oferi o imagine mai realistă a modului în care se descurcă o companie. Este cel mai puțin pe care investitorii și antreprenorii pot face pentru a afla despre profitabilitate. Cu toate acestea, dacă preferați să nu calculați singuri valorile financiare, software-ul de gestionare a portofoliului de investiții vă poate ajuta.