การเก็งกำไรคืออะไร? ความแตกต่างที่สำคัญระหว่างการลงทุนและการเก็งกำไรอธิบาย

โลกการเงินเต็มไปด้วยศัพท์แสงและศัพท์เฉพาะที่อาจสร้างความสับสนได้แม้กระทั่งสำหรับผู้ที่ไม่คุ้นเคยกับสาขานี้โดยสิ้นเชิง แนวคิดที่สับสนมากที่สุด 2 ประการคือการลงทุนและการเก็งกำไร

แม้ว่ากิจกรรมทั้งสองจะเกี่ยวข้องกับการเสี่ยงเงินโดยหวังว่าจะได้รับผลตอบแทน แต่ก็มีความแตกต่างที่สำคัญระหว่างกัน ในบทความนี้ เราจะเจาะลึกถึงความหมายของการลงทุนกับการเก็งกำไร และครอบคลุมข้อควรพิจารณาหลัก ๆ ในการตัดสินใจเลือกทางเลือกที่เหมาะสมกับคุณ

การลงทุนและนักลงทุน

เริ่มต้นด้วยการกำหนดคำสำคัญบางคำก่อนที่เราจะทำการเปรียบเทียบ อันดับแรก เราต้องอธิบายแนวคิดของการลงทุนและผู้ลงทุน

การลงทุนเกี่ยวข้องกับการซื้อสินทรัพย์โดยคาดหวังว่ามูลค่าของสินทรัพย์จะเพิ่มขึ้นเมื่อเวลาผ่านไป หรือการได้มาจะสร้างรายได้อย่างต่อเนื่อง กลยุทธ์การลงทุนครอบคลุมหลายปีหรือนานกว่านั้น เนื่องจากการเติบโตระยะยาวเป็นเป้าหมายสุดท้ายของการซื้อดังกล่าว

นักลงทุนอาจคาดหวังให้สินทรัพย์ของตนสร้างผลกำไรผ่านดอกเบี้ยหรือมูลค่าเพิ่มทุน

ตัวอย่างและกลยุทธ์การลงทุน

การลงทุนตามคำจำกัดความนั้นเกี่ยวข้องกับการเสนอเงินทุนเพื่อแลกกับการเป็นเจ้าของ ธุรกรรมทางการเงินเพื่อการลงทุนที่พบบ่อยที่สุดคือการซื้อหุ้น พันธบัตร เงินรายปี และ ETF อสังหาริมทรัพย์ยังเป็นวิธีที่มีเสถียรภาพมากที่สุดวิธีหนึ่งในการสร้างรายได้ประจำผ่านการเช่า กลยุทธ์การลงทุนที่กำหนดเป้าหมายไปยังตลาดอสังหาริมทรัพย์ก็ได้รับความนิยมเช่นกัน เนื่องจากสินทรัพย์มีแนวโน้มเพิ่มมูลค่าที่แท้จริงเพียงเพราะความต้องการของตลาด

นักลงทุนที่มีเงินทุนเพียงพอก็สามารถเข้าร่วมกองทุนรวมได้เช่นกัน บริษัทเอกชนบางแห่งเสนอกองทุนรวมเพื่อให้นักลงทุนหลายรายรวมเงินเข้าด้วยกัน เพื่อที่พวกเขาจะได้ลงทุนในหลักทรัพย์ที่มีราคาแพงหลากหลายหรือกระจายพอร์ตการลงทุนของตนได้อย่างง่ายดายและลดความเสี่ยงที่เกี่ยวข้อง - หากผู้จัดการกองทุนมีความน่าเชื่อถือ

แน่นอนว่ามีวิธีอื่นๆ ที่ผู้คนสามารถขยายพอร์ตการลงทุนของตนได้ ตัวอย่างเช่น งานศิลปะ โบราณวัตถุ หรือของสะสมอื่นๆ เป็นโอกาสในการลงทุนที่มีเสถียรภาพมากกว่ากองทุนเฮดจ์ฟันด์

มูลค่าของสิ่งประดิษฐ์นั้นจะเพิ่มขึ้นอย่างแน่นอนในช่วงหลายปีที่ผ่านมา ซึ่งเป็นข้อแตกต่างที่สำคัญระหว่างการลงทุนและการเก็งกำไร แต่ยังรวมถึงเหตุผลที่ว่าทำไมพวกมันถึงเป็นสินทรัพย์ที่น่าตื่นเต้น โดยเฉพาะอย่างยิ่งหากสินทรัพย์หรือของสะสมมีประวัติความเป็นมามากขึ้นแล้ว แพง.

การเก็งกำไรคืออะไร?

ภาพรวม การเก็งกำไรอาจดูเหมือนกับการลงทุน คุณต้องซื้อสินทรัพย์เพื่อเริ่มต้น และเป้าหมายสูงสุดของคุณคือการทำกำไร แล้วอะไรทำให้คุณเป็นนักเก็งกำไรแทนที่จะเป็นนักลงทุน? ความแตกต่างที่สำคัญคือเวลา

การลงทุนเก็งกำไรไม่ได้หมายถึงระยะยาว โดยปกติแล้ว พวกมันจะทำขึ้นเพื่อใช้ประโยชน์จากแนวโน้มที่เฉพาะเจาะจง การเปลี่ยนแปลงของตลาดอย่างกะทันหัน หรือเพียงแค่เป็นการลงทุนระยะสั้นที่มีความเสี่ยงสูง โดยธรรมชาติแล้ว นักเก็งกำไรทำการเดิมพันที่มีความเสี่ยง แต่การตัดสินใจซื้อขายเก็งกำไรมักมีพื้นฐานมาจากประสบการณ์กับการเคลื่อนไหวของตลาดครั้งก่อนและการยอมรับความเสี่ยงอย่างมหาศาล

ตัวอย่างของการเก็งกำไร

เพื่ออธิบายลักษณะที่ซับซ้อนของการเก็งกำไรได้ดียิ่งขึ้น เราจะพิจารณาสินทรัพย์เก็งกำไรที่พบบ่อยที่สุดบางส่วน และวิธีที่นักเก็งกำไรสร้างกลยุทธ์รอบตัวพวกเขา

สกุลเงิน

การซื้อสกุลเงินด้วยความหวังว่าจะเพิ่มมูลค่าเป็นการลงทุนเก็งกำไรอย่างกว้างขวาง คุณสามารถซื้อเงินตราต่างประเทศได้ด้วยความหวังว่าจะเติบโตเมื่อเทียบกับสกุลเงินอื่น ในทำนองเดียวกัน นักเก็งกำไรมักจะมีส่วนร่วมในการซื้อขาย crypto ในการแลกเปลี่ยนที่เป็นที่นิยมเพื่อใช้ประโยชน์จากการเปลี่ยนแปลงอย่างรวดเร็วในตลาด crypto ที่ผันผวน

สินค้าโภคภัณฑ์

โลหะมีค่าและสินค้าเกษตร เช่น ทองคำ น้ำมัน หรือข้าวโพดเป็นสินทรัพย์ประเภทเก็งกำไรที่เป็นที่นิยม เนื่องจากมีแนวโน้มที่จะได้รับแรงฉุดสูงจากอุตสาหกรรมต่างๆ ที่พึ่งพาพวกเขา ตัวอย่างเช่น ราคาทองคำสูงขึ้นในช่วงวิกฤตเศรษฐกิจ และน้ำมันก็พุ่งสูงขึ้นในราคาเมื่อใดก็ตามที่มีปัญหาด้านซัพพลายเชน

ขายชอร์ต

นี่คือเวลาที่คุณขายหลักทรัพย์ - เช่น หุ้นหรือพันธบัตร - ที่คุณไม่ได้เป็นเจ้าของ และหวังว่าจะซื้อคืนในราคาที่ต่ำกว่า เพื่อที่คุณจะได้เก็บส่วนต่างไว้ได้ การขายชอร์ตถือเป็นความเสี่ยงอย่างมาก เนื่องจากไม่มีการรับประกันว่าต้นทุนการรักษาความปลอดภัยจะลดลง โดยเฉพาะอย่างยิ่งในตลาดหุ้นที่ผันผวน

สัญญาซื้อขายล่วงหน้า

ฟิวเจอร์สเป็นการลงทุนเพื่อการเก็งกำไรอย่างแท้จริง เนื่องจากเป็นการขายตามข้อตกลงว่าการค้าจะเกิดขึ้นในเวลาและวันที่ที่กำหนดไว้ แต่ในราคาที่ทั้งสองฝ่ายตกลงกันโดยตรง

เมื่อสัญญาหมดอายุผู้ซื้อต้องทำการซื้อ เมื่อถึงตอนนั้น ราคาซื้อเริ่มแรกอาจค่อนข้างต่ำและทำกำไรได้ ถึงกระนั้น มันก็สามารถลดค่าลงได้มากจนนักเก็งกำไรสูญเสียเงินจำนวนมาก

ตัวเลือก

นอกเหนือจากฟิวเจอร์สแล้ว ออปชั่นยังเป็นสินทรัพย์เก็งกำไรที่แสดงความแตกต่างของการเก็งกำไรและการลงทุนอย่างแท้จริง เป็นสัญญาซื้อขายสินทรัพย์อ้างอิงในราคาที่กำหนด สัญญาออปชั่นยังมีวันหมดอายุแต่ไม่ถือเป็นภาระผูกพัน ดังนั้นชื่อของมันจึงเป็นตัวเลือก

ความแตกต่างที่สำคัญระหว่างการลงทุนและการเก็งกำไร

ตอนนี้เราได้ดูคำจำกัดความของทั้งการลงทุนและการเดิมพันเพื่อเก็งกำไรแล้ว มาดูความแตกต่างที่สำคัญระหว่างสองสิ่งนี้กันดีกว่า:

วัตถุประสงค์ - ความแตกต่างหลักระหว่างสองกิจกรรมนี้คือจุดประสงค์ นักลงทุนมักพยายามสร้างผลตอบแทนระยะยาวโดยนำเงินไปลงทุนในสินทรัพย์ที่พวกเขาเชื่อว่าจะมีมูลค่าเพิ่มขึ้นเมื่อเวลาผ่านไป ในทางกลับกัน นักเก็งกำไรมักจะพยายามสร้างผลกำไรอย่างรวดเร็วโดยใช้ประโยชน์จากการเคลื่อนไหวของราคาในระยะสั้น

ความเสี่ยง - ความแตกต่างที่สำคัญอีกประการหนึ่งคือปริมาณความเสี่ยงที่เกี่ยวข้อง การลงทุนโดยทั่วไปมีความเสี่ยงน้อยกว่าการเก็งกำไร นั่นเป็นเพราะนักลงทุนมักจะลงทุนในสินทรัพย์ที่มั่นคงซึ่งเป็นของบริษัทที่มีประวัติการทำกำไร ในขณะที่นักเก็งกำไรมักลงทุนในสินทรัพย์ที่มีความผันผวนมากกว่า เช่น สินค้าโภคภัณฑ์หรือสัญญาซื้อขายล่วงหน้า

โชคดีที่สำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ (SEC) รับรองว่าความเสี่ยงจะได้รับการบรรเทาโดยการลงโทษผู้ค้าภายในและผู้ที่ก่อให้เกิดความผันผวนสูง

Time Horizon - กรอบเวลาของการลงทุนเป็นอีกหนึ่งความแตกต่างที่สำคัญ นักลงทุนมักมีขอบเขตระยะยาว ในขณะที่วัตถุประสงค์ในการลงทุนเพื่อเก็งกำไรคือการพลิกกลับอย่างรวดเร็ว โดยไม่ต้องรอนานเกินไปสำหรับผลกำไรที่จะมาถึง

เงินทุน - ความแตกต่างที่สำคัญระหว่างวิธีการทำงานของนักลงทุนและนักเก็งกำไรนั้นอยู่ภายในความสามารถในการระดมทุนของพวกเขา นักลงทุนมักใช้เงินของตัวเองหรือเป็นส่วนหนึ่งของกองทุนรวม ในขณะที่ลักษณะของการเก็งกำไรหมายความว่านักเก็งกำไรมักจะทำงานกับกองทุนที่ยืมมา

ทัศนคติของนักลงทุน - โดยทั่วไปแล้ว นักลงทุนจะระมัดระวังมากขึ้นเมื่อเลือกธุรกิจและสินทรัพย์ที่พวกเขาจะนำเงินเข้ามา ทัศนคติของนักเก็งกำไรอาจถือได้ว่าประมาทและก้าวร้าว แม้ว่าเราจะคำนึงถึง นักเก็งกำไรในการวิเคราะห์ทางเทคนิคใช้ก่อนทำการลงทุนเก็งกำไร

ความเสี่ยงของการลงทุน

แม้ว่าการลงทุนจะมีความเสี่ยงอยู่บ้าง แต่ก็มีหลายวิธีในการลดความเสี่ยงนี้ ซึ่งรวมถึงการกระจายพอร์ตการลงทุนของคุณในตลาดหุ้น การลงทุนในสินทรัพย์ทางการเงินอื่น ๆ ที่มีประวัติอันยาวนาน และการทำงานกับผู้เชี่ยวชาญในอุตสาหกรรม เช่น การจ้างที่ปรึกษาทางการเงิน

ความเสี่ยงด้านตลาดคือการลงทุนที่ใหญ่ที่สุดเทียบกับตัวกำหนดเก็งกำไร: นี่คือความเสี่ยงที่ตลาดโดยรวมจะลดลง ซึ่งอาจทำให้มูลค่าการลงทุนของคุณลดลงเช่นกัน การลงทุนหมายถึงการเลือกซื้อสินทรัพย์ที่ได้รับการพิสูจน์แล้วว่าไม่ได้รับผลกระทบจากการเคลื่อนไหวโดยรวมของราคาหุ้น ในขณะที่การเดิมพันแบบเก็งกำไรก็พึ่งพาได้

ความเสี่ยงอีกประการหนึ่งที่ต้องพิจารณาคือความเสี่ยงด้านเครดิต ซึ่งหมายความว่าคู่สัญญาในการลงทุนของคุณอาจผิดนัดชำระหนี้ หากคุณกำลังลงทุนในพันธบัตร ความเสี่ยงด้านเครดิตคือความเสี่ยงที่ผู้ออกหุ้นกู้จะไม่สามารถชำระดอกเบี้ยตามสัญญาได้ ความเสี่ยงนี้ลดลงโดยการลงทุนในพันธบัตรคุณภาพสูงจากบริษัทที่มีอันดับความน่าเชื่อถือสูง

สุดท้ายนี้ ความเสี่ยงทางการเมืองเป็นสิ่งที่ต้องระวัง เหตุการณ์ทางการเมืองอาจทำให้มูลค่าการลงทุนของคุณลดลงได้ ดังนั้นการลงทุนในหุ้นต่างประเทศมักจะอยู่ในเขตเก็งกำไรเสมอ

ความเสี่ยงของการเก็งกำไร

การเก็งกำไรมักมีความเสี่ยงมากกว่าการลงทุน ดังที่ได้อธิบายไว้ก่อนหน้านี้เมื่อเราต้องกำหนดผู้เก็งกำไรและกระบวนการซื้อและขายสินทรัพย์เก็งกำไร เช่นเดียวกับการลงทุน มีวิธีลดความเสี่ยงนี้

เพื่อหลีกเลี่ยงการสูญเสียเงิน สินทรัพย์เพื่อการเก็งกำไรควรประกอบด้วยพอร์ตการลงทุนโดยรวมของคุณเพียงเล็กน้อยเท่านั้น แม้ว่าการเก็งกำไรของคุณจะไม่หมดไป การสูญเสียของคุณจะถูกตรวจสอบ แน่นอน การหลีกเลี่ยงการใช้เงินจากบัญชีออมทรัพย์ของคุณเป็นวิธีที่จะไป

การซื้อขายมาร์จิ้นเป็นอีกรูปแบบหนึ่งของการเก็งกำไรที่อาจมีความเสี่ยงสูง เนื่องจากคุณกำลังใช้เลเวอเรจ ซึ่งหมายความว่าคุณกำลังยืมเงินเพื่อซื้อขายอย่างมีประสิทธิภาพ หากราคาสินทรัพย์ไปเทียบกับคุณ คุณอาจจบลงด้วยเงินจำนวนมาก การซื้อขายด้วยมาร์จิ้นมีไว้สำหรับนักลงทุนที่ยินดีรับความเสี่ยงในระดับสูงเท่านั้น

สุดท้ายนี้ สิ่งสำคัญคือต้องจำไว้ว่าการเก็งกำไรมักขึ้นอยู่กับการเดิมพันระยะสั้น ซึ่งนำโอกาสที่ผิดพลาดและคุณอาจสูญเสียเงินมากขึ้น การใช้กลยุทธ์ระยะยาวเพื่อชดใช้ความเสียหายและการเก็งกำไรด้วยเงินที่คุณสามารถจะเสียได้เท่านั้นเป็นวิธีเดียวที่ปลอดภัยในการเก็งกำไร

บทสรุป

แล้วตัวเลือกไหนให้เลือกในการลงทุนครั้งนี้กับการดวลเก็งกำไร?

ขึ้นอยู่กับเป้าหมาย การยอมรับความเสี่ยง และระยะเวลา การเก็งกำไรอาจเป็นวิธีที่จะไปหากคุณต้องการทำกำไรอย่างรวดเร็ว แต่ถ้าคุณต้องการสร้างผลตอบแทนระยะยาว การลงทุนอาจเป็นตัวเลือกที่ดีกว่า เมื่อทราบความเสี่ยงและจากการวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐานแล้ว คุณก็พร้อมที่จะเริ่มนำเงินไปใช้ทำงานแทน ไม่ว่าคุณจะเลือกทางเลือกใด