O que é negociação de posição? A definição, prós e contras

Introdução

Todos os tipos de negociação oferecem oportunidades para os investidores ganharem dinheiro, mas este guia se concentrará na negociação de posições, um tipo de investimento que envolve manter uma posição por um período prolongado para maximizar as chances de obter lucro. Discutiremos a negociação de posição e como ela funciona, ofereceremos dicas para desenvolver estratégias eficazes de negociação de posição e delinearemos os prós e contras para investidores aspirantes ou experientes.

O que é negociação de posição?

A negociação de posição é uma estratégia de negociação de longo prazo, que envolve o trader de posição mantendo um ativo por semanas ou meses, em vez de horas ou dias. Esse tipo de investimento oferece uma alternativa às opções de negociação de curto prazo. Embora os traders de posição geralmente mantenham sua posição por períodos prolongados, eles podem se mover mais rapidamente. Ao contrário do investimento buy-and-hold, o investimento em posição permite que os investidores adotem posições curtas e longas.

Os traders de posição são frequentemente vistos como o oposto dos day traders. Na maioria dos casos, os traders de posição fazem um pequeno número de negócios anualmente. Em vez de comprar e vender com frequência, a maioria fará de cinco a 15 negociações em um ciclo de 12 meses. Embora existam semelhanças entre a definição de negociação de posição e negociação de compra e retenção, a última é mais passiva, e as posições são mantidas por muito mais tempo para trabalhar em direção a objetivos como a construção de um portfólio de investimentos de aposentadoria.

A negociação de posição às vezes é chamada de negociação de tendência, porque funciona com a suposição de que, uma vez que uma tendência surja, ela continuará a ganhar força por um tempo. O objetivo é identificar uma tendência, comprar e esperar até que a tendência atinja o pico para vender.

Vamos resumir as diferenças entre os tipos de trader:

• Day trader: compra e vende em minutos ou horas
• Trader de posição: compra e espera que a tendência atinja o pico para vender
• Trader de compra e retenção: faz investimentos de longo prazo

Como funciona a negociação de posição?

Uma negociação de posição é um tipo de negociação longa projetada para capitalizar a tendência de crescimento de ativos. É muito diferente do day trading, que aproveita as flutuações de curto prazo nos preços e valores das ações. Com uma estratégia de negociação de posição, os investidores podem enfrentar as flutuações no curto prazo para maximizar as chances de obter lucro quando os preços atingirem o pico mais adiante.

Na maioria dos casos, um trader de posição manterá sua posição por semanas, meses ou até anos. Basicamente, negociar dessa maneira combina investir e especular. A maioria dos traders de posição tem carteiras que contêm ativos de longo prazo, mas alguns também podem optar por colocar dinheiro em opções de curto prazo, como negociação forex. Os traders de posição usam a análise de dados para identificar novas tendências, monitorá-las, avaliar o nível de risco e, em seguida, usar essas informações para construir uma estratégia de negociação de posição.

Um bom trader de posição precisa ser capaz de determinar os pontos de entrada e saída corretos e utilizar ordens de stop-loss de forma eficaz. Uma ordem de stop loss permite que você defina uma posição de saída para gerenciar riscos e minimizar perdas.

Um exemplo real de negociação de posição seriam os movimentos recentes na indústria do aço. Devido ao fechamento e limitações de usinas siderúrgicas na China, os preços do aço dispararam e o custo de comprá-lo de fabricantes fora da China aumentou. Traders de posição teriam aberto uma posição em aço fora da China para lucrar com as mudanças na indústria, que ocorreram ao longo de mais de um ano.

Os prós e contras da negociação de posição

Existem vantagens e desvantagens para cada tipo de negociação. Se você estiver explorando a negociação de posições para iniciantes, é aconselhável aprender os prós e os contras.

Prós

• Seguindo uma estratégia de negociação de longo prazo para buscar lucros substanciais
• Menos estresse e esforço para os traders, pois as posições podem ser monitoradas de forma mais passiva
• Mais tempo sobrando para outras atividades (investimento e não investimento) do que com tipos de negociação de trabalho intensivo e demorados
• Menor risco do que day trading e swing trading, pois os investidores não estão tão preocupados com flutuações repentinas de preços de curto prazo
• Reduza os riscos com análise técnica e fundamental

Contras

• Requer capital substancial para começar e manter os investimentos em execução por longos períodos
• Alto risco de perdas significativas se as tendências se inverterem
• Acesso limitado a fundos no curto prazo
• Requer habilidade para analisar dados e fundamentos de ativos; os iniciantes podem procurar aconselhamento de uma empresa de negociação de posições.
• Os custos envolvidos com a manutenção de posições por muito tempo podem reduzir as margens de lucro.

Position Trading vs. Swing Trading vs. Day Trading

Antes de começar a negociar, explore diferentes oportunidades de negociação para diversificar seu portfólio. Para fazer isso, você precisa aprender a diferença entre os tipos comuns de negociação. A negociação de posição é essencialmente o oposto da negociação do dia, pois se concentra em tendências de longo prazo em vez de flutuações de curto prazo, e significa manter ativos por semanas, meses ou anos.

Swing trading às vezes é considerado um meio-termo, pois esses traders geralmente mantêm sua posição por dias ou semanas. Os day traders fazem movimentos em minutos ou horas.

Estratégias de negociação de posição

Os traders de posição normalmente utilizam análises fundamentais e técnicas para monitorar e avaliar os movimentos do mercado e calcular os riscos antes de decidir comprar. Os exemplos de estratégia de negociação de posição incluem:

Negociação de Suporte e Resistência

As estratégias de negociação de suporte e resistência são projetadas para estabelecer os melhores pontos de entrada e saída. O nível de suporte é o preço mínimo antecipado do ativo, enquanto o nível de resistência é o ponto em que o ativo para de aumentar de valor. Para que essa estratégia funcione, os indivíduos devem se concentrar em:

• Preços históricos
• Níveis anteriores de suporte e resistência
• Indicadores técnicos e métodos de análise como a retração de Fibonacci, que calcula a proporção áurea e ajuda os investidores a determinar os melhores pontos de entrada e saída

Negociação de Breakout

A negociação de breakout visa capitalizar as tendências em seus primeiros dias. Para fazer esse sistema funcionar, os traders precisam identificar períodos de suporte e resistência para cronometrar seu movimento certo. Os traders de breakout ficam longos quando os preços das ações ultrapassam o nível de resistência e ficam vendidos quando o valor cai abaixo do nível de suporte.

Negociação de intervalo

A negociação de intervalo é mais prevalente quando o mercado está se movendo e flutuando, e não há tendências aparentes. Os traders podem usar o range trading para comprar ativos sobrecomprados e vender ativos sobrecomprados.

Puxar

A negociação de pullback oferece oportunidades para os traders aproveitarem as quedas no valor de mercado e os platôs nas tendências ascendentes. O objetivo é comprar quando os preços caem e depois vender assim que o movimento de alta for retomado após a retração.

Considerações adicionais

Além de utilizar estratégias para calcular riscos e identificar oportunidades, também é benéfico para os traders considerar fatores adicionais, incluindo o estado do mercado. A negociação de posição funciona melhor em um mercado em alta, onde há tendências e movimentos claros. Em um mercado em baixa, quando o mercado está plano ou se movendo de lado, é mais difícil fazer esse tipo de negociação funcionar.