Yeni Başlayanlar İçin Hisse Senedi Nasıl Seçilir

Yeni başlıyorsanız, hisse senetlerine yatırım yapmak göz korkutucu görünebilir. Dikkat etmeniz gereken o kadar çok şey var ki, hisse senedi seçerken nereden başlayacağınızı bilmiyorsunuz. Bir yılda birkaç bin dolarlık gayrimenkulü milyonlara çeviren yatırımcıların hikayelerini duyuyorsunuz. Veya, kuruş stoklarına giren ve ikramiyeyi vuran yatırımcılar.

Kısa vadede, bu çok gerçekçi değil. Bir yıl şanslı olan her yatırımcı için, almayan binlerce yatırımcı var. Bu oyunu oynamak, herhangi bir güvenlik derecesi ile finansal özgürlüğe ulaşmanıza yardımcı olacak bir strateji değildir.

Öte yandan, daha pragmatik bir yaklaşım benimsemek ve sistematik olarak hisse senetlerine yatırım yapmak çok faydalı olabilir. Bu yaklaşım, hem kısa hem de uzun vadede daha makul sonuçlar elde etmenizi sağlar.

Bu yazıda, şirket bulmaktan, risk toleransınızı belirlemekten, şirket metriklerini belirlemekten ve çeşitlendirilmiş bir portföy oluşturmaktan her şey dahil olmak üzere, ilk hisse senedi seçiminizi yapmak için bilmeniz gereken her şeyi gözden geçireceğim.

Yatırım hedefleri

Gelir Üretimi

Bu tür bir yatırım, sabit bir gelir akışı sağlamaya odaklanır. Gelir getirici yatırımlar kısa vadede harikadır ve günlük harcamalarınızı ödemenize ve birikimlerinizi artırmaya başlamanıza yardımcı olabilir. Bu yatırımlar genellikle servet yaratma yatırımlarından çok daha düşük bir giriş engeline, daha düşük riske ve sonuç olarak çok daha düşük uzun vadeli beklentilere sahiptir. Bu nedenle bu tür yatırımlar genellikle daha karlı yatırımlar için birer basamaktır. İstikrar kazanmak isteyen gençler ve düşük riskli yatırımlar arayan emeklilik çağındaki insanlar için en iyisidir.

Gelir elde etmek için yatırım yapmanın birçok yolu vardır, en yaygını yüksek temettü ödeyen hisse senetleri ve tahvillerdir.

Gelir getirici yatırımların diğer bazı örnekleri gayrimenkul apartmanlardır. CrowdStreet gibi bir platform bu tür mülklere yatırım yapar ve kira şeklinde düzenli gelir sağlar. Yatırımcılara üç ayda bir temettü öder ve çoğu GYO'da olduğu gibi cömert vergi avantajları ve vergi indirimleri ile birlikte gelir.

Servet oluşturma

Biraz gelir elde ettikten sonra, yaklaşımı değiştirmenin zamanı geldi. Gelir üretimi kısa vadede mükemmeldir ancak finansal özgürlüğe ulaşmanıza yardımcı olmaz.

Servet yaratma yatırımları, gelir elde etmeye değil, varlıklarınızın piyasa değerine odaklanır. Bunlar uzun vadeli yatırımlardır - 3, 5, hatta 10 yıllık yatırımları düşünün - zaman geçtikçe değerini artıran yatırımlar. Kaliteli varlıklar sizi uzun vadede çok zengin yapabilir, ancak kötü yatırımlar ve uzun vadeli yatırımların doğal değişkenliği riskli bir çabaya neden olabilir.

ABD'de uzun vadeli servet için en yaygın yatırım stratejilerinden biri gayrimenkul yatırımlarıdır. 2021'de Amerikalıların %28'den fazlası uzun vadeli birincil yatırımları olarak gayrimenkulü seçti.

Varlık yaratma söz konusu olduğunda, gayrimenkul gelir yaratmaya kıyasla farklı bir hal alır. Yeni başlayanlar için, mülk edinme ve değer kazanma potansiyeli yüksek alanlarda yenileme veya inşa etme yoluyla değerlerini artırmaya daha güçlü bir şekilde odaklanmaktadır. Birkaç yıl öncesine kadar bu tür bir yatırım sadece zenginler için mevcuttu, ancak günümüzde Groundfloor gibi platformlar onu günlük yatırımcılar için erişilebilir kılıyor.

Ancak, Amerika'da uzun vadeli yatırımlar için tercih edilen seçenek olmasına rağmen, en iyisi değil. Uzmanlara göre , uzun vadeli servet inşa etmenin en iyi yolu borsaya yatırım yapmaktır.

Borsaya Yatırım

Anladığınız Şirketleri Bulun

Duymuş olabileceğiniz ilk tavsiyelerden biri: Asla anlayamadığınız bir işe yatırım yapmayın. Warren Buffet bu terimi icat etti ve bireysel yatırımcılar için sağlam bir tavsiye.

Bir hisse senedi satın aldığınızı varsayalım. Artık o işletmenin kısmi mülkiyetine sahipsiniz; iş modelini anlamazsanız, en iyi kararları pek veremezsiniz. Araştırmanıza başlamak için iyi bir başlangıç ​​noktası, satın aldığınız günlük hizmetlere ve günlük ürünlere bakmaktır. Elinizdeki akıllı telefon, giydiğiniz kıyafetler, içtiğiniz şarap ve kullandığınız araba gibi en bariz hizmetlerden, yayın platformları, bilgisayar yazılımı veya evinize güç sağlayan elektrik sağlayıcısı gibi hizmetlere kadar.

Bunların her birinin arkasında bir şirket var; ilk adım, birkaç tanesini seçmek ve iş modellerini öğrenmeye başlamaktır.

Risk Profili

Yatırım söz konusu olduğunda risk çok önemli bir kavramdır. Genellikle risk ve ödül arasında doğrudan bir ilişki vardır: risk ne kadar yüksekse, ödül de o kadar yüksektir ve bunun tersi de geçerlidir. Bunun temel nedeni, oynaklığın iki yönlü bir yol olmasıdır: Kısa vadede çok değer kazanabilecek yatırımlar kısa sürede de kaybedebilir. Burada risk profili oluşturma hakkında daha fazla bilgi.

İyi bir kural, daha gençken daha yüksek risk toleransına sahip olmak ve daha riskli - ve potansiyel olarak daha fazla ödüllendirici - yatırımlar yapmaktır, çünkü düzenli gelirinizle piyasadaki herhangi bir gerilemeyi telafi etmek için daha fazla zamanınız olacaktır.

Öte yandan, yaşlandıkça, düzenli gelirden çok tasarruflarınıza güvenirsiniz - bu durumda, herhangi bir yatırım için risk toleransınız daha düşük olmalıdır.

Benzer bir şey şirketler için de geçerlidir. Herhangi bir şirkete yatırım yapmaya başlamadan önce sektörle ilgili risk türlerini kontrol edin:

İş riski

Bu risk türü her şirkete özgüdür ve bir bütün olarak piyasayla ilgili değildir. Geri çağrılan ürünler, işten çıkarmalar veya grevler, önemli tedarikçilerin veya müşterilerin kaybı ve daha fazlası, iş riskine ilişkin bazı örneklerdir. Tüm bu faktörler ticari riskler olarak kabul edilir ve çoğunlukla öngörülemez.

Eğer tahmin edilemezse, buna nasıl hazırlanabilirsiniz? Araştırma. Hazırlanmış ve planları olan şirketleri arayın. İdeal şirketin, lider tedarikçimizi kaybedersek ne olur gibi sorulara bir cevabı olmalıdır. Ve zevklerini değiştiren müşterilere nasıl uyum sağlayabiliriz?

Market riski

Piyasa riski, hisse senedi fiyatlarının, döviz kurlarının, faiz oranlarının ve emtia fiyatlarının günlük genel dalgalanmalarını ifade eder. Sektöre özel olabilir veya borsayı etkileyebilir; Bu tür risklere karşı korunmanın iyi bir yolu, yatırımları birçok sektörde çeşitlendirmektir. Tarihsel olarak, piyasadaki yoğun huzursuzluk dönemlerinde bile değerini koruyan çeşitli menkul kıymetler değerli metallerdir. Money Metals ve APMEX gibi platformlar, ABD'deki yatırımcıların bu piyasaya girmelerini çok kolaylaştırıyor.

Şirket ve Hisse Senedi Metrikleri

Potansiyel yatırımlarınızdan biriyle ilişkili riskleri değerlendirdikten sonra, bazı rakamlara bakmanın zamanı geldi. Bir hisse senedi seçerken göz önünde bulundurmanız gereken metrikler şunlardır:

Fiyat-Kazanç Oranı

F/K oranı olarak da bilinen fiyat-kazanç oranı, bir hisse senedinin piyasa değeri (yani, bir hisse için ne kadar insanın ödemeye istekli olduğu) ile şirketin ne kadar kazandığı (yani, şirketin net karı). Basitçe, bir hisse senedi fiyatının net kâra bölünmesiyle hesaplanır.

Bu sayı, bir hisse senedinin aşırı değerli mi yoksa düşük değerli mi olduğunu gösterebilir; bölüm yüksekse, bu, hisse senedinin değerinin kazançlara kıyasla yüksek olduğu anlamına gelir; bu, hisse senedinin aşırı değerli olduğunu gösterebilir (yani, hisse senedi çok pahalı).

Öte yandan, bölümün küçük bir sayı olması, kazancın hisse senedi fiyatına göre orantısız olarak büyük olduğunu gösterir. Bu durumda, hisse senedinin değeri düşük olabilir (yani, hisse senedi ucuzdur) ve iyi bir yatırım olduğunu kanıtlayabilir.

F/K oranının temel amacı, hisse senedinin nerede olduğu hakkında bir fikir edinmektir. İdeal olarak, aşırı değerli hisse senetlerinden kaçınacak ve değeri artma potansiyeli olan düşük değerli hisse senetlerine yatırım yapacaksınız.

Fiyat-Satış Oranı

P/S oranı olarak da bilinen fiyat-satış oranı, bir şirketin piyasa değeri (yani, hisse sayısı çarpı bir hissenin fiyatı) ile şirketin geçen yıl ne kadar kazandığı (yani, bir hissenin fiyatı) arasındaki ilişkiyi ölçer. , önceki 12 ay için net kazanç). P/E oranına benzer şekilde, P/S oranı, piyasa değerinin net kazançlara bölünmesiyle hesaplanır.

Bu sayı, bir yatırımcının her bir dolar gelir için dolar cinsinden ne kadar yatırım yapması gerektiğini gösterir. 1'in üzerindeki AP/S oranı, piyasa değerinin son 12 ayın net kazançlarından daha büyük olduğunu gösterir, bu da hisse senedinin aşırı değerli olduğunu (yani hisse senedinin çok pahalı olduğunu) gösterir.

Öte yandan, P/S oranı 1'den düşükse, piyasa değerinin net kazançtan daha küçük olduğunu gösterir. Bu, hisse senedinin değerinin düşük olduğunun büyük bir göstergesidir (yani, hisse senedi ucuzdur). Aynı zamanda hisse senedi analistlerinin hisse senedi seçerken ilk baktığı şeylerden biridir.

P/E oranına benzer şekilde, P/S oranının temel amacı, bir hisse senedinin aşırı değerli mi yoksa düşük değerli mi olduğunu belirlemektir.

Temettü Ödemesi

Temettü ödemesi veya getirisi, bir şirketin hissedarlarına şirketin hissesine sahip olmaları için ne kadar ödediğidir. Bu sayı, bir şirketin hissedarlarına ne kadar kazandığına kıyasla ne kadar ödediğinin bir yüzdesidir. Ödeme oranları %1'den değişir ve %6'ya veya daha fazlasına kadar çıkabilir.

Akılda tutulması gereken bazı şeyler: Bazı şirketler yatırımcıları çekmek için yıllık getirilerini geçici olarak artırabilir. Ancak bu genellikle sürdürülebilir değildir ve kısa vadede bunları azaltmak zorunda kalabilirler.

Tutarlı yüksek temettü getiren hisse senetleri aramaya başlamak için iyi bir yer Vanguard Yüksek Temettü Getiri Endeksi'dir . Bu endeks, verimini en az beş yıl boyunca sürekli olarak artıran, ancak çoğunun daha fazlasına sahip olan hisse senetlerini derler. Örneğin Johnson & Johnson (JNJ), son 60 yıldır verimini her yıl artırdı.

Öte yandan, erken aşamalardaki bazı şirketler hiç temettü ödemezler, bunun yerine sermayelerini büyümeye yeniden yatırmayı seçerler. Seçtiğiniz hisse senedinin hedeflerinizle uyumlu olduğundan emin olmanız çok önemlidir.

Beta

Beta, bir hisse senedinin veya bir varlık türünün bir bütün olarak borsaya kıyasla nasıl davrandığının bir ölçüsüdür (yani, bir varlığın ne kadar değişken olduğunu ölçer). Beta, regresyon analizi kullanılarak hesaplanabilen bir sayıdır. -1 ile 1 arasında değişen ve belirli bir menkul kıymetin piyasaya göre performansını gösteren bir sayıdır.

Tam olarak 1 olan bir Beta, menkul kıymet ile piyasa arasında tam bir korelasyon olduğunu gösterir; piyasada bir yükseliş varsa, belirli hisse senedi de öyle.

Beta sıfırsa, bu, piyasa ile varlık arasında bir korelasyon olmadığı ve bağımsız çalıştıkları anlamına gelir. Bunun en iyi örneği, gümüş ve altın gibi liman varlıklarıdır. Bunlar, piyasanın ne yaptığından bağımsız olarak tarihsel olarak değerlerini korumuştur.

Beta negatifse, piyasa ile varlık arasında ters bir korelasyon olduğunu gösterir. Ancak talep artarsa ​​varlığın değeri düşer ve bunun tersi de geçerlidir.

Portföyünüzü oluştururken bunu aklınızda tutmalısınız ve pozitif Beta'ya sahip varlıklar (bunlar size en fazla karı sağlayacaktır) ve Beta'ya yakın yatırımlara sahip sağlıklı bir karışıma sahip olduğunuzdan emin olmalısınız. portföy).

Çeşitlendirilmiş Bir Portföy Oluşturma

Bir sonraki adım, çeşitlendirilmiş bir portföy oluşturmaktır. Bunu daha önce duymuşsunuzdur: Tüm yumurtalarınızı bir sepete koymayın; Bu, yatırım söz konusu olduğunda son derece doğrudur.

Sadece bir avuç hisse senedi seçip yatırım yaparsanız, portföyünüze gereksiz riskler ekler ve kendinizi başarısızlığa hazırlarsınız. Beta sayısı açısından, yalnızca borsa ile çok yüksek korelasyona sahip hisse senetlerine yatırım yaparsanız (Beta=1), piyasa en küçük düşüşleri yaşarsa, varlıklarınız birkaç gün içinde yok edilebilir. Tek bir sektöre yatırım yaparsanız da aynı şey olur - herhangi bir gerileme kârınızı azaltır.

Portföyünüzü oluştururken göz önünde bulundurmanız gereken en önemli şey, yatırımlarınızı farklı varlıklara dağıtmaktır: hisse senetleri, tahviller, gayrimenkul, emtia ve nakit. Bu yaklaşımla, genel riski azaltabilir ve çoğu senaryo için kendinizi koruyabilirsiniz. Endüstri ve stok çeşitliliğini de dikkate almak önemlidir. Bu, ilişkisiz endüstrilere yatırım yaparak ve hem büyüme hisse senetlerine hem de temettü getiren hisse senetlerine yatırım yaparak başarılabilir.

Üçüncü Taraf Hisse Senedi Seçimleri

Şimdiye kadar, uzun vadeli hedeflerinize uygun hisse senetlerini nasıl seçeceğiniz konusunda net bir fikre sahip olmalısınız. Bu sürecin çok zaman alıcı olabileceğini unutmayın - tüm fırsatlardan yararlanmak için tüm malzemelerinizi günlük olarak takip etmeniz gerekecektir. Ayrıca, holdinglerinizin fiyatlarını etkileyebilecek haberler ve dünya çapındaki gelişmelerden haberdar olmanız gerekecektir.

Şu anda sizin için bu tür bir zaman yoksa, bir stok toplama hizmetini düşünmeye değer olabilir. Bu platformlar, araştırma araçları, ustalıkla hazırlanmış çeşitlendirilmiş portföyler, stratejileri test etmek için test ortamları ve daha fazlasını sunar. 2022'deki en iyi dokuz stok toplama hizmetini inceliyoruz, bu yüzden kontrol ettiğinizden emin olun.