3 maneiras pelas quais as empresas distribuem seus ativos aos acionistas

Muitas pessoas investem seu dinheiro para obter valorização do capital e, às vezes, um fluxo constante de renda. Quando você compra ações de uma empresa grande e estabelecida, você tem a garantia de obter uma renda estável, seja na forma de dividendos ou distribuições. No entanto, as startups não emitem dividendos aos acionistas; em vez disso, eles reinvestem o dinheiro na empresa em nome do acionista. Alguns assumem que dividendos e distribuições são iguais, mas diferentes, como você verá mais adiante neste artigo. Continue lendo para descobrir por que as empresas distribuem ativos para seus acionistas e seus métodos.

Por que as empresas distribuem ativos para seus acionistas?

O principal objetivo de formar uma empresa é obter lucro. Quando uma empresa cresce, os proprietários procuram investidores emitindo parte da empresa na forma de ações. Isso é para conseguir mais recursos para a expansão da organização, daí os acionistas. Na fase de crescimento, a empresa não distribui lucros aos acionistas; em vez disso, devolve os fundos à empresa para acelerar o crescimento. Eles podem fazer isso iniciando novos projetos, adquirindo novos ativos ou comprando outra empresa.

Quando uma empresa distribui seus ativos, é devido ao seguinte:

• Encerramento de Negócios

Quando um negócio cessa as operações, todo o dinheiro e ativos acumulados são distribuídos aos acionistas. No entanto, antes disso, a empresa deve fazer o seguinte:

• Recolher todos os valores pendentes
• Liquidar e vender todos os ativos e estoques da empresa
• Pagar os funcionários e contratados independentes
• Liquidar todos os contratos e cancelar seus arrendamentos comerciais (incluindo o pagamento de quaisquer multas)
• Faça seus últimos pagamentos de impostos em todos os impostos sobre vendas, folha de pagamento e imposto de renda comercial

Se os ativos estiverem em forma de caixa e tiverem valores baixos, os dividendos seriam a forma ideal de distribuição. Mas eles só pagam quando há lucros. Assim, exigindo que a empresa tenha reservado lucros adequados para cobrir o valor sacado a título de dividendos.

Suponha que a empresa esteja planejando sua liquidação há algum tempo. Nesse caso, a distribuição dos ativos pode ocorrer em um período de tempo, preferencialmente dois anos. Isso permite que a empresa distribua a responsabilidade fiscal de forma eficiente.

Após o pagamento de dividendos sobre os lucros acumulados, os ativos e caixa remanescentes são tratados como capital e são utilizados sob duas condições. Primeiro, para quitar todas as dívidas e, segundo, o valor restante tem um limite legal de retirada de US $ 25.000 e, se você exceder esse valor, estará sujeito a imposto de renda.

Se a empresa receber isenção de alienação de ativos comerciais (BADR), o imposto sobre ganhos de capital seria de 10% em vez dos 20% habituais. Além disso, você pode reduzir a carga tributária considerando uma Liquidação Voluntária de Membros (MVL). Se isso parece intrigante para você, você deve definitivamente considerar obter uma cotação MVL de Clarke Bell , e eles podem realizar todo o processo de liquidação em seu nome.

• Acumulação de lucros

A outra razão pela qual uma empresa distribui seus ativos aos acionistas é como retorno de seus investimentos, seja na forma de dividendos, distribuições ou recompra de ações.

Os ativos distribuem-se da seguinte forma, dependendo da estrutura da empresa:

Único proprietário: Depois de liquidar todas as dívidas e empréstimos, o dinheiro e os ativos restantes pertencem ao proprietário.

Sociedades Anônimas: Depois de quitadas todas as dívidas e quitadas todas as despesas, como salários e impostos, o dinheiro e os ativos restantes são somados e distribuídos aos acionistas de acordo com o número de ações que possuem e, em troca, os acionistas devolvem as ações para a empresa.

Parcerias e LLCs: Na liquidação, o dinheiro e os ativos são distribuídos entre os sócios de acordo com sua contribuição de capital.

Métodos que as empresas usam para distribuir ativos a seus acionistas

Abaixo estão os melhores métodos de distribuição dos ativos da empresa aos acionistas.

1. Distribuições

Uma empresa opta por pagar os lucros de seus acionistas por meio de dinheiro, ações ou ativos físicos. As distribuições são alocações de capital e renda feitas ao longo do ano. Pode ser mensal, trimestral ou anual.

As distribuições são a principal forma de pagamento de lucros aos acionistas em empresas de repasse, como corporações S, empresas individuais, parcerias e LLCs. Esses negócios têm tributação de repasse, pelo que não pagam o imposto; em vez disso, ele passa para os acionistas. Um imposto de repasse é o imposto sobre vendas, em que o proprietário da empresa passa a obrigação fiscal para o cliente.

Outros tipos de distribuições disponíveis para empresas incluem:

• Distribuições de proprietários

Isso se aplica principalmente em uma empresa individual, onde o proprietário da empresa retira os ganhos de seus negócios. O valor a retirar depende dos lucros durante o período.

Os proprietários podem usar suas distribuições como quiserem, seja pessoalmente, para devolver ao negócio, ou salvando-as na conta comercial para emergências.

• Distribuições de IRA

É aqui que uma empresa faz distribuições de IRA para seus acionistas. Eles podem usar a conta 403(b) ou os planos 457. São contribuições de aposentadoria, e os acionistas só podem acessá-las após atingirem a idade de 591/2. Se eles tentarem sacar os fundos antes do vencimento, seus saques estarão sujeitos a multas de IRS e imposto de renda.

• Distribuições de fundos mútuos

É aqui que a empresa dá aos seus investidores os ganhos dos acionistas ou outros pagamentos. Ao contrário dos dividendos, que uma empresa pode optar por reter ou suspender, um fundo mútuo é legalmente obrigado a distribuir os lucros na forma de juros aos acionistas.

Os tipos de distribuições de fundos mútuos incluem dividendos ordinários, ganhos de capital e dividendos qualificados.

• Distribuição e Folha de Pagamento

Um acionista também pode ser um funcionário em alguns negócios, como entidades de repasse. Nesse caso, o acionista deve ser incluído na folha de pagamento como todos os demais funcionários.

Além disso, a empresa deve garantir que os salários sejam feitos de acordo com a remuneração do negócio e da indústria. O salário está sujeito a imposto de renda, Previdência Social e Medicare, e a falta de pagamento pode resultar em penalidades ou prisão.

2. Dividendos

Quando você compra ações de uma empresa, você se torna um acionista. E quando a empresa obtém lucros, suas ações atraem um lucro que é pago como dividendos, geralmente em dinheiro.

Os dividendos são normalmente pagos por corporações C, que são grandes organizações cujas ações são negociadas nas principais bolsas de valores, como a Bolsa de Valores de Nova York e a NASDAQ.

Alguns reinvestem seus lucros em coisas como marketing digital para promover o crescimento de sua empresa. Antes de investir, informe-se sobre as diferentes formas de dividendos.

• Rendimentos de dividendos

Este é o dinheiro que você ganha com suas ações, e os pagamentos são feitos periodicamente. Portanto, ao comprar ações, pesquise e compre fundos de índice de baixo custo de empresas com histórico de pagamento de dividendos. Se você fizer questão de retirar seus dividendos, observe que não verá crescimento em suas ações, mas receberá pagamentos mensais, trimestrais ou anuais da empresa.

• Planos de reinvestimento de dividendos

Depois de se aposentar, você vive de seus investimentos, então seus dividendos funcionam como uma renda. No entanto, se você ainda estiver trabalhando, pode optar por reinvestir na mesma empresa em vez de retirar seus dividendos. Muitas empresas oferecem planos de reinvestimento de dividendos, onde você adquire mais capital. E lembre-se de declará-los ao declarar o imposto de renda.

Se isso for muito trabalho, você pode trabalhar com corretoras que oferecem índices e fundos mútuos com um plano de reinvestimento sem custo. Isso ajuda você a evitar a tentação de sacar o dinheiro e permanecer no caminho certo com seus objetivos de investimento à medida que seu dinheiro aumenta.

Outros tipos de dividendos incluem data ex-dividendo e ETFs de dividendos.

Métodos de Pagamento de Dividendos

As empresas usam métodos diferentes ao pagar dividendos. Esses incluem:

• Dividendo em dinheiro

Este é o método mais comum de pagamento de dividendos aos acionistas. A organização paga os dividendos em dinheiro e geralmente é enviado aos acionistas por meio de um cheque impresso ou ETF. Essa forma de pagamento é popular entre os aposentados que dependem de seus investimentos para obter renda e normalmente são tributados pelo imposto de renda. E o pagamento geralmente é calculado com base no número de ações possuídas. Por exemplo, se você tiver 100 ações e o dividendo em dinheiro for de 80 centavos por ação, você receberá $ 80.

• Dividendo de ações

É aqui que a empresa paga aos acionistas dividendos em ações adicionais. Essas ações são emitidas de acordo com as ações possuídas. Por exemplo, se um acionista tiver 100 ações de uma ação, com um dividendo de cinco por cento, ele receberá cinco ações adicionais, aumentando assim o número total de ações que possui.

• Dividendo de propriedade

É aqui que uma empresa emite dividendos em ativos da corporação emissora ou de uma subsidiária. Embora raros, são bastante valiosos, pois são títulos de outras empresas de propriedade do emissor. Eles também podem estar na forma de produtos e serviços.

Para grandes empresas com subsidiárias, o dividendo pode ser na forma de ações de suas subsidiárias.

• Dividendo intermediário

Estes geralmente são pagos antes da empresa realizar suas assembleias gerais anuais e demonstração financeira final.

O Procedimento para Pagamento de Dividendos

Os diretores da empresa determinam os dividendos finais a serem pagos, que são então encaminhados ao acionista para aprovação. Os acionistas podem alterar o valor desde que não exceda o recomendado pelos diretores.

Os diretores também podem decidir pagar um dividendo intermediário; neste caso, os acionistas não têm voz.

3. Recompra de Ações

Este é um processo em que a empresa opta por recomprar as ações dos acionistas usando os lucros da empresa. Isso geralmente se aplica a um ou dois acionistas, reduzindo assim o número de ações do mercado. Os accionistas que optem por este método devem ter em atenção que podem estar sujeitos a imposto sobre mais-valias.

Pensamentos finais

Toda empresa distribui seus ativos aos acionistas a partir dos lucros ou da liquidação. A distribuição dos ativos da empresa aos acionistas acontece por meio de distribuições, dividendos e recompras de ações.