Dana Indeks Crypto dan ETF: Apa Itu?

Produk keuangan yang didukung kripto seperti dana indeks kripto dan dana yang diperdagangkan di bursa (ETF) telah menunjukkan potensi mereka untuk mengganggu dunia keuangan terpusat yang terjalin erat.

Teknologi Blockchain, kekuatan di balik cryptocurrency, terus menjadi perhatian investor. Cryptocurrency meledak ke pasar keuangan global, menjanjikan istirahat yang mengganggu di pasar keuangan dan uang dengan menjual kekuatan desentralisasi.

Namun, sementara mereka memiliki potensi untuk menciptakan bisnis yang menguntungkan, masalahnya adalah tidak mungkin untuk “berinvestasi dalam mata uang kripto” seperti yang Anda lakukan di pasar saham melalui total dana indeks pasar.

Untuk waktu yang lama, para pemain di pasar saham tetap skeptis atau terlalu sibuk untuk melihat melalui “janji perubahan” yang dibayangkan cryptocurrency. Sebagian besar gagal menyadari potensi yang muncul dari crypto untuk menjadi produk keuangan modern yang dapat mereka kemas. Meskipun berinvestasi dalam token crypto tertentu dimungkinkan, memegang aset crypto yang terdiversifikasi di broker reguler Anda atau bahkan akun pensiun bukanlah hal yang termudah untuk dilakukan.

Bagi mereka yang tertarik, memilih dari lebih dari 2.000 jenis cryptocurrency yang berbeda tetap menjadi mimpi buruk. Apakah Anda berinvestasi dalam koin besar seperti Bitcoin dan Ethereum, atau memilih yang lebih kecil? Itu karena tidak ada yang tahu aset crypto mana yang akan bullish atau bearish di masa depan. Dana indeks Crypto dan ETF menawarkan kesempatan bagi calon investor untuk bertaruh di seluruh pasar.

Ketika perusahaan keuangan mulai mengemas produk yang muncul ini untuk calon investor, panduan komprehensif kami akan membedah topik dana indeks kripto dan ETF dan semua yang perlu Anda ketahui tentang mereka.

Apa itu Dana Indeks Crypto?

Dana indeks kripto adalah instrumen investasi yang memungkinkan pengguna memiliki portofolio mata uang kripto yang terdiversifikasi. Dengan mengizinkan investor untuk memilih sekelompok mata uang kripto daripada satu aset kripto, dana indeks kripto memungkinkan pengguna untuk mengurangi tingkat risiko karena mereka menyebarkannya ke berbagai aset. Ini mirip dengan memainkan semua sisi sehingga Anda akhirnya bisa keluar di atas.

Berinvestasi dalam dana indeks kripto dapat disamakan dengan berinvestasi di seluruh pasar saham alih-alih membeli saham dari masing-masing perusahaan. Manajer dana membeli proporsi yang sama dari semua saham dalam indeks. Bila Anda menggunakan strategi seperti itu, Anda akan berspekulasi tentang kinerja seluruh pasar daripada mengandalkan saham satu perusahaan.

Misalnya, jika Anda adalah penggemar saham dari raksasa teknologi seperti Apple, Facebook, atau Microsoft, lebih baik Anda membeli ketiganya sehingga ketika harga satu turun, Anda masih dapat menutupi sisanya.

Bagaimana dana Indeks Crypto Bekerja

Gagasan di balik dana indeks adalah untuk menciptakan produk investasi yang tidak rumit dengan biaya minimal yang membantu pengguna menghasilkan laba atas investasi yang tinggi sambil menghindari risiko yang terkait dengan penanganan mata uang kripto individual. Dana indeks melacak kinerja, harga, dan kapitalisasi variabel yang berbeda dari sekelompok cryptocurrency, mirip dengan indeks S&P 500.

Manajer dana menggunakan data yang tersedia di blockchain untuk menghitung kinerja setiap kelompok cryptocurrency menggunakan proses pengindeksan otomatis, sehingga menghilangkan kemungkinan campur tangan manusia, kesewenang-wenangan, atau kesalahan.

Dana menggunakan data yang tersedia di domain blockchain untuk secara transparan menghitung indeks kinerja grup cryptocurrency mana pun. Seluruh proses pengindeksan otomatis dengan cakupan minimal untuk kesalahan manusia, kesewenang-wenangan, atau gangguan. Token yang ditawarkan oleh dana indeks cryptocurrency yang berbeda mewakili saham investor dalam dana tersebut. Dana indeks dikelola menggunakan server khusus yang menggunakan kontrak pintar berbasis blockchain.

Dampak pada Industri Crypto

Dana indeks kripto dapat bermanfaat bagi investor kripto dengan cara berikut:

Diversifikasi Penawaran

Tidak seperti aset keuangan lainnya, memprediksi harga cryptocurrency itu menantang karena volatilitas harganya. Akibatnya, setiap investor yang mencoba menganalisis kinerja satu aset digital sebelum membuat keputusan investasi harus melakukan banyak pekerjaan.

Memilih dana indeks kripto memungkinkan Anda membeli berbagai mata uang kripto dalam satu pembelian. Anda dapat membangun portofolio yang terdiversifikasi, sehingga meningkatkan basis modal Anda. Karena dana indeks menggunakan pelacakan otomatis, Anda dapat yakin bahwa aset Anda aman karena mereka mengikuti dan mengindeks.

Menarik Investor Baru

Masih ada keraguan mengenai keamanan melakukan investasi kripto bagi jutaan calon investor yang masih baru di dunia blockchain. Dana indeks Crypto menawarkan investor potensial yang skeptis alasan yang kurang berisiko untuk berinvestasi dalam cryptocurrency. Investor tidak perlu memecahkan otak mereka untuk menganalisis aset tunggal, melainkan terpapar berbagai cryptocurrency melalui satu dana. Hal ini kemudian memudahkan para pemula untuk ingin menjelajah ke ranah kripto.

Tingkatkan Popularitas

Terlepas dari masalah yang sedang berkembang, seperti volatilitas yang dihadapi sektor ini, terbukti bahwa banyak lembaga keuangan sudah melihat potensi penuh cryptocurrency. Itulah alasan lembaga terkemuka sudah meluncurkan dana indeks kripto mereka.

Meningkatnya jumlah dana indeks baru yang menjual aset digital sebagai opsi transparan yang berbeda dari opsi inflasi dan manipulatif lainnya baru-baru ini meningkatkan popularitas kripto. Saat berbagai parlemen dan lembaga keuangan membahas peraturan dan benchmarking, ada kemungkinan bahwa investasi dalam dana indeks kripto akan segera menjadi lebih mudah diakses dan ramah bagi pemula.

Kelebihan Berinvestasi dalam Dana Indeks Crypto

Warren Buffet pernah menggambarkan investasi indeks sebagai alat keuangan yang masuk akal bagi investor. Hal yang sama berlaku tentang dana indeks kripto ketika mempertimbangkan manfaat berinvestasi dalam satu. Mereka termasuk:

Hemat Biaya

Karena pengelola dana meniru indeks, biaya yang terkait dengan dana indeks kripto relatif lebih rendah jika dibandingkan dengan opsi lain yang tersedia. Juga, karena manajer dana cenderung lebih jarang memperdagangkan aset, ini mengurangi komisi yang dapat dikenakan dan biaya transaksi.

Diversifikasi

Dana indeks kripto mendistribusikan risiko investor secara luas dengan memungkinkan mereka berinvestasi dalam berbagai mata uang kripto. Berinvestasi dalam dana indeks menghadapkan Anda pada aset kripto yang berbeda. Alih-alih meneliti dan membeli cryptocurrency yang berbeda, Anda hanya perlu memilih dana investasi yang kredibel untuk potensi keuntungan yang lebih besar.

Pengambilan Keputusan Lebih Mudah

Berinvestasi dalam dana indeks kripto menyelamatkan Anda dari kesulitan berjuang untuk memprediksi kinerja aset kripto tertentu. Alih-alih berkonsentrasi pada satu mata uang kripto tertentu, memilih keranjang berisi aset kripto yang berbeda membantu mengurangi investasi emosional karena Anda tidak terikat pada mata uang kripto tertentu.

Pengembalian Jangka Panjang yang Dapat Diprediksi

Tidak seperti cryptocurrency individu yang mungkin tidak menjamin pengembalian, investor dalam dana indeks crypto dapat yakin akan beberapa pengembalian dalam jangka panjang. Pendapatan tetap yang dibawa oleh diversifikasi dengan cepat melindungi investor dari kerugian besar.

Kontra Berinvestasi dalam Dana Indeks

Beberapa kelemahan berinvestasi dalam dana indeks kripto meliputi:

Keuntungan Lebih Kecil

Kehadiran cryptos berkinerja buruk dalam portofolio Anda dapat dengan mudah menyeret pengembalian Anda. Dalam beberapa kasus, Anda dapat mengalami keuntungan yang tertunda dibandingkan dengan bentuk investasi cryptocurrency agresif lainnya.

Kurang Kontrol

Manajer dana indeks kripto bertanggung jawab untuk memilih aset kripto yang mereka anggap terbaik pada waktu tertentu. Akibatnya, Anda tidak dapat menghapus atau menambahkan cryptocurrency apa pun ke portofolio Anda.

Hambatan Masuk

Sementara beberapa dana indeks crypto tidak menempatkan persyaratan masuk minimum, sebagian besar memiliki titik awal yang cukup besar yang dapat dengan mudah menakuti calon investor.

Apa itu Exchange Traded Funds (ETFs)?

ETF blockchain adalah dana investasi atau produk berdasarkan aset kripto yang mendasarinya. Blockchain ETF mengkhususkan diri dalam berinvestasi dalam aset kripto yang mirip dengan saham perusahaan dalam aktivitas perdagangan blockchain atau kripto. ETF Blockchain tidak harus berinvestasi di perusahaan yang berurusan dengan cryptocurrency secara ketat.

Ketika sebagai investor, Anda membeli dana yang diperdagangkan di bursa, Anda membeli aset yang mendasarinya. Akibatnya, Anda memenuhi syarat untuk mendapatkan sebagian dari keuntungan yang berasal dari pertumbuhan aset dasar sehubungan dengan nilai investasi Anda. Namun, perhatikan bahwa sebagai investor di ETF, Anda tidak memiliki aset dasar seperti halnya saham. ETF diperdagangkan di pasar ETF, mirip dengan bagaimana saham dibeli dan dijual di pasar saham.

Penting juga untuk dicatat bahwa ada perbedaan antara ETF blockchain dan ETF Bitcoin atau Ethereum. Sementara ETF blockchain didasarkan pada nilai teknologi blockchain, ETF kripto didasarkan pada nilai mata uang kripto tunggal tertentu, baik itu Bitcoin atau Ethereum.

Sementara ETF Blockchain melacak saham perusahaan yang telah berinvestasi dalam teknologi, ETF kripto melacak nilai aset kripto tertentu. Saat ini, ada regulasi yang tepat mengenai legalitas ETF blockchain, sementara ETF masih berselisih dengan regulator di sebagian besar yurisdiksi.

Bagaimana Cara Kerja ETF Kripto?

Tidak seperti ETF tradisional yang sepenuhnya memiliki aset keuangan yang mendasarinya, ETF kripto berbeda karena mereka memiliki saham kripto, futures kripto, atau instrumen berbasis kripto lainnya. Crypto ETF bekerja dengan meniru pergerakan harga aset crypto yang mendasarinya.

Crypto ETF saat ini tidak disetujui untuk menyimpan cryptocurrency yang sebenarnya karena banyak badan pengatur masih menganggapnya terlalu berisiko. Akibatnya, mereka dapat memiliki kombinasi saham crypto, opsi, atau futures yang terlibat dalam sektor cryptocurrency.

Namun, karena ETF tidak selalu memiliki mata uang kripto, ada saat-saat tertentu ketika pergerakannya mungkin tidak sesuai dengan aset kripto yang mendasarinya. Dalam kebanyakan kasus, ETF akan mencerminkan turunan kripto, bukan aset kripto itu sendiri.

Bagaimana Nilai Crypto ETF Ditentukan

Nilai aset bersih dari kripto ETF ditentukan berdasarkan perhitungan real-time dari aset yang mendasarinya. Karena fluktuasi harga ETF dipengaruhi oleh harga aset kripto yang mendasarinya, Anda dapat mengharapkan harganya mencerminkan harga aset. Semua ETF menjelaskan detail yang lebih baik tentang bagaimana mereka menghitung penilaian mereka, dan, dengan demikian, investor disarankan untuk membaca prospektus dengan cermat ketika mereka mempertimbangkan untuk bergabung.

Kelebihan ETF Kripto

Ada beberapa manfaat yang terkait dengan investasi di ETF kripto, seperti:

Paparan Cryptocurrency Di Luar Bursa

Sebelum ETF, pertukaran crypto yang tidak diatur dan berisiko adalah satu-satunya cara siapa pun dapat berinteraksi dengan investasi crypto. Crypto ETF sekarang menawarkan eksposur untuk berhubungan dengan Bitcoin jauh dari pertukaran.

Tidak Ada Kerumitan Keamanan

Masalah keamanan dan penyimpanan telah menjadi topik hangat di bidang kripto, dengan cerita tentang penipuan menjadi berita utama. Namun, dengan ETF, investor tidak harus memegang aset dasar secara langsung, menghilangkan risiko pencurian. Akibatnya, Anda tidak perlu khawatir lupa atau kehilangan alamat dompet kripto Anda.

Implikasi Pajak yang Lebih Jelas

Ada ketidakjelasan mengenai implikasi pajak ketika Anda memiliki cryptocurrency dan keuntungan yang Anda hasilkan saat memperdagangkannya. Namun, undang-undang perpajakan lebih eksplisit ketika berhadapan dengan ETF.

Ada lebih banyak pertanyaan daripada jawaban mengenai implikasi pajak dari cryptocurrency dan keuntungan yang dihasilkan melalui perdagangan aset digital ini. Namun, undang-undang pajak dipotong dan dikeringkan, dan itu adalah undang-undang yang akan mengatur pajak yang terkait dengan dana ini.

Kontra Berinvestasi dalam ETF Kripto

Seperti semua hal baik dalam hidup, tidak pernah ada kendaraan investasi yang sempurna di pasar keuangan. Berikut ini adalah kerugian berinvestasi di ETF kripto:

Kurangnya Regulasi

Sementara crypto futures diatur, cryptocurrency seperti Bitcoin tidak. Kurangnya regulasi telah menjadi duri dalam daging untuk aset kripto, dan ini dengan mudah berdarah ke dalam investasi terkait ketika investor memburuk pada mata uang.

Sangat Spekulatif

Cryptocurrency dan blockchain adalah teknologi yang relatif baru. Sementara mereka telah menjanjikan perubahan dalam sistem moneter dunia, ada masalah di sana-sini yang masih sedang dikerjakan sebelum mereka dapat menikmati adopsi secara luas. Itulah alasan mengapa investasi dalam ETF kripto masih sangat spekulatif.

Keriangan

Cryptocurrency sangat fluktuatif, yang setara dengan tingkat risiko yang lebih tinggi.

Biaya Lebih Tinggi

Sementara dana investasi umumnya menimbulkan beberapa biaya manajemen, ETF berbasis kripto membebankan biaya yang sedikit lebih tinggi daripada ETF biasa.

Tidak Ada Dividen

Cryptocurrency bukanlah perusahaan, dan karena itu, Anda tidak dapat mengharapkan dividen apa pun sebagai bagian dari laba atas investasi Anda.

Kurangnya Diversifikasi

Crypto ETFs khusus untuk crypto futures tertentu saja. Tidak seperti ETF tradisional, di mana Anda dapat berinvestasi dalam beragam sekuritas atau seluruh indeks pasar, jika Anda memilih ETF Bitcoin, Anda tidak dapat melakukan diversifikasi di aset keuangan lainnya.

Haruskah Anda berinvestasi dalam Dana Indeks Crypto dan ETF?

Saat berinvestasi dalam dana indeks kripto atau ETF, Anda tidak dapat menemukan jawaban satu ukuran untuk semua. Meskipun ada potensi keuntungan yang signifikan dari investasi terkait kripto, ada juga risiko karena sifat aset kripto yang bergejolak. Namun, sejauh investasi berjalan, Anda adalah kandidat yang baik jika Anda masih muda atau cukup kuat untuk menoleransi risiko apa pun yang terkait dengan investasi terkait kripto.

Dana indeks kripto utama atau investor ETF tidak keberatan terpapar aset kripto tanpa harus memegang aset dalam portofolio mereka. Karena dana indeks crypto dan ETF baru saja mulai memasuki pasar, banyak penggemar crypto yang percaya bahwa mereka adalah uang masa depan dengan senang hati menambahkan satu bulu lagi ke topi mereka.

Karena tidak ada yang tahu apa yang akan terjadi di masa depan, sejarah menunjukkan ada potensi keuntungan yang besar bagi mereka yang berinvestasi di masa-masa awal. Namun, jika Anda memilih untuk berinvestasi dalam dana indeks kripto atau ETF, lakukan riset, dapatkan pengetahuan tentang kripto, dan hitung potensi risikonya. Yang paling penting, batasi investasi Anda pada jumlah yang Anda rasa nyaman untuk hilang jika terjadi hal-hal yang tidak diinginkan.