Manajemen Risiko dalam Perdagangan: Apa Itu dan Bagaimana Melakukannya Secara Efektif?

Manajemen risiko adalah salah satu aspek terpenting dari perdagangan. Jika Anda tidak dapat mengelola risiko Anda, Anda tidak akan berhasil dalam perdagangan.

Pada artikel ini, kita akan membahas apa itu manajemen risiko dalam trading dan bagaimana melakukannya secara efektif. Kami juga akan melihat beberapa strategi dan aturan perdagangan yang terlibat dalam manajemen risiko dan memberikan tip untuk mendapatkan hasil maksimal darinya.

Apa itu Manajemen Risiko dalam Perdagangan?

Manajemen risiko adalah proses mengidentifikasi dan mengendalikan risiko terhadap modal dan pendapatan. Ini memerlukan mengidentifikasi dan menganalisis potensi kerugian dan menerapkan kontrol untuk mencegah atau menguranginya.

Di arena keuangan, manajemen risiko sangat penting untuk melindungi investor individu dan lembaga keuangan dari kerugian. Ada banyak jenis risiko dalam perdagangan, dan setiap jenis perdagangan dilengkapi dengan strategi mitigasi risiko yang tepat.

Ketika datang ke manajemen risiko dalam perdagangan hari, ada beberapa hal penting yang perlu Anda ingat. Yang pertama adalah Anda harus memiliki rencana. Rencana ini harus mencakup titik masuk dan keluar Anda, stop loss, dan target keuntungan. Tanpa rencana, mengelola risiko Anda secara efektif akan sangat sulit.

Karena perdagangan harian adalah aktivitas berisiko tinggi, sangat penting untuk memiliki strategi manajemen risiko sebelum Anda memulai perdagangan. Perdagangan hari bukan untuk pedagang dengan toleransi risiko rendah karena melibatkan memegang posisi untuk waktu yang singkat, umumnya tidak lebih dari satu hari.

Manajemen risiko dalam perdagangan saham juga tidak jauh berbeda. Anda mengelola risiko investasi Anda dengan membeli atau menjual sekuritas. Tujuannya adalah untuk menghasilkan keuntungan tetapi, pada saat yang sama, membatasi kerugian Anda.

Jika Anda tertarik untuk trading saham, Anda harus ingat bahwa saham bersifat fluktuatif. Ini berarti bahwa harga mereka bisa naik atau turun dengan sangat cepat, dan tidak selalu mudah untuk memprediksi ke arah mana mereka akan pergi.

Itulah mengapa manajemen risiko keuangan sangat penting. Jika Anda tidak mengelola risiko perdagangan Anda secara memadai, Anda bisa kehilangan banyak uang.

Strategi Manajemen Risiko Paling Efektif

Untuk melindungi modal Anda saat berdagang, Anda dapat menggunakan teknik yang dikembangkan untuk menargetkan risiko tertentu. Berikut ini ikhtisar strategi yang dapat membantu Anda menilai dan membatasi risiko dalam perdagangan Anda:

Menskalakan

Scaling in adalah strategi manajemen risiko di mana pedagang meningkatkan volume pembelian saat harga sekuritas mulai turun. Strategi ini diterapkan ketika ada asumsi penurunan harga bersifat sementara, dengan tujuan untuk menjual secara bertahap - atau turun - begitu harga mulai naik lagi.

Misalnya, saham ABC diperdagangkan pada $10 per saham dan kemudian turun menjadi $9,5 per saham dan akhirnya menjadi $9 per saham. Seorang pedagang yang ingin memperbesar akan membeli sejumlah kecil saham seharga $9,5 per lembar dan sejumlah kecil lainnya seharga $9 per saham, dengan sedikit peningkatan membatasi risiko dan meningkatkan potensi keuntungan ketika harga saham mulai naik lagi.

Tentu saja, strategi trading ini hanya masuk akal jika trader percaya bahwa harga saham ABC akan terus naik dalam jangka panjang. Jika tidak, trader hanya akan membeli lebih banyak posisi rugi.

Lindung nilai

Hedging adalah teknik manajemen risiko yang digunakan untuk mengimbangi risiko investasi dengan mengambil posisi berlawanan dalam sekuritas. Hedging terjadi ketika seorang trader membeli dan menjual dua aset yang berbeda secara bersamaan untuk mengimbangi risiko kerugian pada satu aset.

Misalnya, jika Anda memiliki saham di ABC dan khawatir tentang potensi penurunan nilai saham, Anda dapat membeli opsi put untuk melindungi posisi Anda.

Opsi put memberi Anda hak, meskipun bukan kewajiban, untuk menjual saham ABC Anda pada harga tertentu dalam jangka waktu tertentu. Jika harga saham turun, Anda dapat menggunakan opsi put dan menjual saham Anda pada harga strike. Ini akan mengimbangi kerugian pada posisi saham ABC Anda.

Hedging juga dapat digunakan untuk berspekulasi tentang fluktuasi harga aset di masa depan. Misalnya, jika seorang pedagang berpikir suatu saham akan naik nilainya, mereka mungkin membelinya dan menjual opsi panggilan. Jika nilai saham meningkat, pedagang akan mendapat untung dari saham dan mengimbangi beberapa kerugian dari opsi panggilan.

Diversifikasi

Jika Anda tidak yakin bagaimana mengelola risiko dalam perdagangan, Anda harus mempertimbangkan diversifikasi. Ini adalah teknik populer lainnya yang digunakan pedagang berpengalaman untuk membantu mengelola risiko dan memaksimalkan keuntungan. Dengan berinvestasi dalam berbagai aset, diversifikasi dapat membantu menyebarkan risiko dan berpotensi menghasilkan portofolio investasi yang lebih menguntungkan.

Salah satu cara populer untuk mendiversifikasi portofolio adalah dengan berinvestasi di saham dan obligasi. Ini dapat memberikan eksposur ke kelas aset yang berbeda, yang dapat berkinerja berbeda pada waktu yang berbeda. Misalnya, jika pasar saham sedang berjuang, obligasi mungkin bertahan lebih baik.

Diversifikasi bukanlah cara yang dijamin untuk menghasilkan uang, tetapi merupakan salah satu alat yang digunakan investor saat mengelola risiko. Bila digunakan dengan benar, diversifikasi dapat membantu memperlancar beberapa pasang surut pasar dan berpotensi menghasilkan pengembalian yang lebih konsisten.

Dan meskipun lindung nilai dan diversifikasi memiliki beberapa kesamaan, penting untuk dicatat bahwa keduanya tidak sama. Diversifikasi lebih tentang mengalokasikan aset Anda dengan cara yang mengurangi risiko Anda secara keseluruhan. Hedging lebih tentang mengurangi risiko posisi perdagangan tertentu.

Alat Manajemen Risiko Perdagangan

Sekarang setelah kita mengetahui apa itu manajemen risiko dan telah membahas beberapa teknik paling populer, mari kita lihat alat yang dapat digunakan pedagang untuk membantu manajemen risiko.

Ukuran Perdagangan

Ukuran perdagangan mengacu pada jumlah kontrak atau saham yang diperdagangkan dalam satu transaksi. Dengan membatasi ukuran perdagangan, pedagang dapat membantu mengendalikan jumlah risiko yang mereka ambil. Selain itu, ukuran perdagangan juga dapat digunakan untuk menyesuaikan rasio risiko-imbalan suatu perdagangan.

Misalnya, jika seorang pedagang mencari pengembalian yang lebih tinggi, mereka dapat meningkatkan ukuran perdagangan. Sebaliknya, jika mereka ingin meminimalkan risiko, mereka dapat mengurangi ukuran perdagangan.

Rasio Risiko-Hadiah

Ketika berbicara tentang perdagangan dan pengelolaan risiko pasar, rasio risiko-hadiah adalah sesuatu yang tidak boleh Anda lupakan. Rasio ini adalah metrik utama yang menentukan apakah suatu perdagangan layak dilakukan. Sederhananya, rasio risiko-imbalan adalah jumlah potensi keuntungan yang diperoleh pedagang relatif terhadap jumlah risiko yang mereka ambil.

Misalnya, jika seorang pedagang ingin mendapatkan $10 pada saham, tetapi harus menginvestasikan $2, rasio risiko-imbalan akan menjadi 2:10 (10 menjadi potensi pendapatan, dan 2 menjadi investasi).

Secara umum, pedagang hanya boleh melakukan perdagangan di mana potensi hadiahnya lebih dari 1:3. Ini memastikan bahwa meskipun perdagangan tidak berjalan sesuai rencana, pedagang masih akan unggul dalam jangka panjang.

Tentu saja, tidak ada yang bisa memprediksi masa depan dengan akurasi 100%, jadi akan selalu ada risiko yang melekat saat trading. Namun, dengan tetap berpegang pada perdagangan dengan rasio risiko-hadiah yang menguntungkan, pedagang dapat meningkatkan peluang keberhasilan mereka dalam jangka panjang.

Aturan Satu Persen dalam Trading

Aturan Satu Persen adalah salah satu praktik manajemen risiko terpenting yang digunakan oleh sebagian besar pedagang sukses untuk membantu membatasi risiko mereka saat memasuki perdagangan. Pada dasarnya, aturan tersebut menyatakan bahwa pedagang tidak boleh mengambil risiko lebih dari 1% dari akun mereka pada setiap perdagangan tunggal.

Misalnya, jika seorang pedagang memiliki akun $10.000, mereka hanya akan mengambil risiko $100 per perdagangan. Meskipun aturan 1% bukanlah aturan yang keras dan cepat, ini adalah cara yang baik untuk menjaga risiko Anda tetap rendah dan menghindari meledaknya akun Anda.

Tentu saja, Anda masih bisa kehilangan uang bahkan jika Anda mengikuti aturan, tetapi itu akan membantu Anda bertahan dalam permainan lebih lama dan memberi Anda peluang yang lebih baik untuk akhirnya menguntungkan.

Hentikan Kerugian dan Ambil Untung

Jika Anda dalam perdagangan, manajemen risiko sangat penting. Salah satu aspek terpenting adalah mengetahui kapan harus keluar dari perdagangan, dan di sinilah perintah stop-loss dan take-profit masuk.

Stop-loss order adalah perintah yang ditempatkan pada broker untuk menjual sekuritas ketika jatuh di bawah harga tertentu. Tujuan utama dari stop-loss order adalah untuk membatasi kerugian jika harga sekuritas turun.

Di sisi lain, pesanan take-profit adalah pesanan yang ditempatkan pada broker untuk menjual sekuritas saat naik ke level tertentu. Dan tujuan utama dari pesanan take-profit adalah untuk mengunci keuntungan jika harga sekuritas meningkat.

Bungkus

Beberapa teknik yang dicoba telah dikembangkan untuk mengendalikan risiko secara efektif, dan Anda harus memilih yang paling sesuai dengan gaya dan tujuan perdagangan Anda.

Tidak ada buku panduan universal tentang cara mengelola risiko dalam perdagangan. Program manajemen risiko yang efektif harus disesuaikan dengan kebutuhan spesifik organisasi dan jenis perdagangan yang dilakukan.

Mengikuti beberapa aturan dan strategi sederhana yang diuraikan dalam artikel ini dapat memastikan Anda mendapatkan hasil maksimal dari upaya manajemen risiko Anda dan meningkatkan peluang Anda untuk sukses di pasar keuangan.