Czy naprawdę możesz pokonać giełdę?

Jest to post sponsorowany przez Motley Fool. Współpracujemy tylko z markami, które cieszą się dobrą reputacją i które naszym zdaniem są pomocne dla naszych czytelników.

Inwestowanie w akcje to popularna strategia dochodu pasywnego służąca budowaniu bogactwa na całe życie. Chociaż fundusze indeksowe mogą stanowić podstawę portfeli wielu inwestorów, inwestycje te odpowiadają jedynie wynikom ich benchmarku.

W rezultacie możesz rozważyć zainwestowanie w pojedyncze akcje, aby potencjalnie pokonać rynek akcji.

Ale zanim zaczniesz szaleć z wyborem akcji, ważne jest, aby poznać potencjalne ryzyko i określić, czy rzeczywiście możliwe jest pokonanie rynku akcji.

Jakie są historyczne zwroty na giełdzie?

Bardzo ważne jest porównanie wyników inwestycyjnych z szerokim rynkiem akcji. Chociaż wyniki osiągane w przeszłości nie przewidują przyszłych wyników, możesz porównać strategię inwestycyjną z całym rynkiem.

S&P 500

S&P 500 jest obecnie „złotym standardem” przy porównywaniu wyników inwestycyjnych akcji i funduszy. Indeks ten śledzi 500 największych spółek notowanych na giełdach w Stanach Zjednoczonych z większości sektorów przemysłu.

Do 2021 r. średnia roczna stopa zwrotu wynosi około 10,5%. Jednak roczny zwrot skorygowany o inflację jest bliższy 7%.

Należy zauważyć, że ten średni dodatni zwrot nie oznacza, że ​​fundusz indeksowy S&P 500 będzie generował stały zwrot rok po roku.

Należy pamiętać, że rynek jest z natury ryzykowny i czasami może być niestabilny. Ponadto korekty są normalną częścią inwestowania.

Na przykład możesz doświadczyć ponadprzeciętnego zwrotu w wysokości 26,89%, jak w 2021 r. Z drugiej strony możesz być zmuszony do zniesienia rocznego spadku w wysokości 38,49%, jak w 2008 r., kiedy rozpoczęła się Wielka Recesja.

Żaden ekspert od inwestowania nie wie, jak będzie się zachowywać giełda każdego roku. Jeśli jednak zamierzasz inwestować w akcje o dużej kapitalizacji, możesz zacząć od celu, jakim jest utrzymywanie inwestycji, które mogą przewyższyć indeks S&P 500.

Inne benchmarki giełdowe do obejrzenia

Przydatne może być monitorowanie niektórych indeksów, ponieważ mogą one być bardziej odpowiednie dla określonej strategii inwestycyjnej.

Niektóre indeksy, na które warto zwrócić uwagę, to:

• Nasdaq 100: 100 największych firm niefinansowych działających na giełdzie Nasdaq. Podstawowym składnikiem tego indeksu są akcje spółek technologicznych.
• Dow Jones Industrial Average (DJIA): 30 firm z branż, w tym technologicznej, energetycznej, finansowej i detalicznej.
• Russell 2000: 2000 akcji o małej kapitalizacji, które mają wyższy potencjał wzrostu niż akcje S&P 500, ale charakteryzują się większą zmiennością ze względu na mniejsze kapitalizacje rynkowe.

Z wyjątkiem Russell 2000, wiele akcji z Nasdaq 100 lub DJIA jest również częścią indeksu S&P 500.

Szanse na pokonanie rynku

Czy można pokonać giełdę?

Krótko mówiąc, wielu profesjonalnym inwestorom trudno jest konsekwentnie przewyższać rynek.

Raport S&P Global Indices na koniec roku 2021 informuje, że 79,6% krajowych funduszy inwestycyjnych osiągnęło w 2021 r. gorsze wyniki niż indeks S&P Composite 1500. Ponadto 85% aktywnych funduszy o dużej kapitalizacji w tym samym okresie wyprzedzało S&P 500.

Co gorsza, firma badawcza informuje również, że już 12. rok z rzędu aktywni zarządzający funduszami podążają za rynkiem.

Ta obserwacja oznacza, że ​​ostatni raz większość aktywnych funduszy inwestycyjnych osiągnęła lepsze wyniki podczas Wielkiej Recesji 2008-09.

Chociaż możliwe jest osiągnięcie lepszych wyników na giełdzie, większość profesjonalnych zarządzających funduszami nie jest w stanie robić tego w sposób ciągły.

Najważniejsze jest to, że aktywnie zarządzany fundusz akcyjny, którego celem jest osiągnięcie lepszych wyników portfela niż pasywny fundusz indeksowy, w rzeczywistości z większym prawdopodobieństwem osiągnie gorsze wyniki niż rynek.

Dlaczego większość doradców nie pokonuje rynku

Istnieje kilka powodów, dla których aktywne fundusze o dużej kapitalizacji nie biją rynku. Zrozumienie tych czynników może pomóc w osiągnięciu lepszych wyników ze swojej strategii.

Agresywna Strategia Inwestycyjna

Możliwe, że zarządzający funduszem może być zbyt chętny do uzyskania nadmiernych zysków, aby przewyższyć konkurencyjne fundusze. Niestety zbyt duże ryzyko może skutkować większymi stratami.

Wybór strategii, która nie jest wysoce agresywna, może zwiększyć szanse na osiągnięcie lepszych wyników na rynku.

Więcej aktywów pod zarządzaniem

Funduszom powierniczym i funduszom ETF może być trudniej zrównoważyć swoje portfele bez wpływu na ceny akcji.

Jeśli inwestujesz jako osoba fizyczna, prawdopodobnie będziesz mieć większą płynność podczas przechodzenia na nowe pozycje.

Wysokie opłaty za fundusze

Bieżąca aktywność portfela z tytułu opłat handlowych i zysków podlegających opodatkowaniu zwiększa wskaźnik kosztów funduszu. Ten wskaźnik oraz opłaty za zarządzanie aktywami obniżają wyniki portfela netto.

Jako inwestor indywidualny możesz wybrać platformę, która oferuje handel bez prowizji, aby zminimalizować koszty.

Likwidacje udziałów inwestorskich

Inwestorzy mogą sprzedawać udziały nierentownego funduszu, aby ponownie zainwestować swój kapitał w inną, lepiej dopasowaną inwestycję.

Likwidacje te mogą zmusić zarządzających funduszami do zmniejszenia swoich portfeli i nie dać możliwości inwestycyjnej wystarczająco dużo czasu na realizację.

Za dużo gotówki

Utrzymanie wysokiej pozycji gotówkowej może osłabić potencjalne zwroty. Ponieważ fundusz ma mniejszą ekspozycję na rynku akcji, zarządzający funduszem muszą w większym stopniu polegać na obecnych zasobach, aby osiągnąć lepsze wyniki.

Zmiana zarządzania

Co jakiś czas menedżer funduszu przechodzi na emeryturę lub przechodzi do innego funduszu. Nowy zarządzający funduszem może mieć inną strategię inwestycyjną.

Ta zmiana strategii może wpłynąć na wyniki funduszu.

Czy ktoś pokonał rynek?

Kilka aktywnych funduszy o dużej kapitalizacji każdego roku bije rynek akcji, w tym legendarni inwestorzy, tacy jak Warren Buffett i Peter Lynch.

Jednak liczba odnoszących sukcesy profesjonalnych menedżerów może nie być tak wysoka, jak przewiduje większość inwestorów. Temu samemu zarządzającemu funduszem trudno jest również dokonać tego wyczynu przez całą swoją karierę.

Zamiast polegać na potencjalnie wysokim funduszu akcyjnym, aby wybrać zwycięskie inwestycje, usługą wartą rozważenia jest Motley Fool Stock Advisor.

Jest to usługa inwestycyjna premium, która zaleca, aby akcje spółek o dużej kapitalizacji, których prognozuje, pokonały rynek.

Od momentu powstania usługa ma dożywotnią wydajność na poziomie 496% w porównaniu do 136% dla S&P 500 (stan na 21 marca 2022 r.).

Chociaż nie każdy miesięczny wybór akcji przynosi zysk, jest to imponujący rekord w porównaniu z wieloma profesjonalnymi zarządzającymi funduszami.

Roczna subskrypcja może być tańsza niż zatrudnienie profesjonalnego doradcy. Obecnie nowi członkowie płacą tylko 89 USD za pierwszy rok, a następnie 199 USD. Istnieje również 30-dniowa gwarancja zwrotu opłaty członkowskiej, która umożliwia wypróbowanie usługi.

Otrzymasz dwie comiesięczne rekomendacje giełdowe, które identyfikują firmy o długoterminowym potencjale wzrostu. Dodatkowo Motley Fool Stock Advisor udostępnia listę 10 „Akcji startowych”, które warto dodać do swojego portfela w dowolnym momencie.

Możesz także otrzymywać cotygodniowe aktualizacje „Best Buys Now” w celu uzyskania atrakcyjnych bieżących rekomendacji.

Rekomendacje te pochodzą z różnych branż, a firmy mogą nie być jeszcze częścią S&P 500. W rezultacie możesz łatwiej budować zdywersyfikowany portfel akcji.

Usługa oferuje nawet narzędzie do alokacji zasobów, które może uprościć proces badawczy.

To powiedziawszy, podobnie jak w przypadku każdej inwestycji, powinieneś dochować należytej staranności i działać tylko zgodnie z zaleceniami, które pasują do Twojej strategii inwestycyjnej.

Przeczytaj naszą recenzję Motley Fool Stock Advisor , aby dowiedzieć się więcej.

Jakie ryzyko wiąże się z inwestowaniem w pojedyncze akcje?

Inwestowanie w poszczególne akcje może być skutecznym sposobem na poprawę wyników Twojego portfela akcji. Jednak to podejście inwestycyjne nie jest wolne od ryzyka.

Oto niektóre z głównych zagrożeń związanych z tą strategią.

Niewłaściwa alokacja aktywów

Można łatwo przypisać portfel do określonej firmy, branży lub trendu inwestycyjnego. Chociaż możesz pobić swój punkt odniesienia, jeśli ta konkretna inwestycja ma niesamowity rok, możesz podjąć większe ryzyko niż to konieczne.

Doskonałym przykładem są „zapasy memów”, takie jak AMC (NYSE: AMC), GameStop (NYSE: GME) i Bed Bath & Beyond (NASDAQ: BBBY). Te szturmem podbiły rynek na początku 2021 roku.

Ceny akcji tych spółek wzrosły i spadły w stosunkowo krótkim czasie. Zmienne akcje mogą wymagać szczegółowego śledzenia inwestycji, aby uniknąć gwałtownych strat, gdy zainwestujesz w zwycięski pomysł.

Na giełdę i światową gospodarkę mają wpływ różne czynniki. Żaden inwestor nie wie dokładnie, jak zareaguje jego portfel inwestycyjny. W rezultacie niezbędne jest zbudowanie dobrze zdywersyfikowanego portfela, aby zminimalizować ryzyko.

Opłaty inwestycyjne

Podczas gdy większość aplikacji do inwestowania jest bez prowizji, krótkoterminowa strategia handlowa może skutkować wysokimi rachunkami podatkowymi na koniec roku z tytułu wszelkich zysków kapitałowych. Możesz spotkać się z taką sytuacją z opodatkowanym rachunkiem maklerskim.

Przy zatrudnianiu doradcy finansowego do pomocy w zarządzaniu portfelem inwestycyjnym można również napotkać opłaty.

Ponieważ badania stale potwierdzają, że wielu profesjonalnych inwestorów nie osiąga lepszych wyników niż rynek, potencjalne wyniki mogą nie być warte opłat.

Zmiana osobistych celów inwestycyjnych

Dobrze znana rzeczywistość inwestycyjna jest taka, że ​​„rynki mogą pozostać nieracjonalne dłużej, niż ty możesz pozostać wypłacalny”.

Być może będziesz musiał sprzedać swoje akcje, aby zebrać kapitał na określony wydatek. Lub, portfel może nie zyskać na wartości tak bardzo, jak pierwotnie oczekiwano.

Często zdarza się również, że inwestorzy coraz bardziej unikają ryzyka, gdy zbliżają się do wieku emerytalnego. Dlatego zamiana bardziej ryzykownych aktywów na bardziej stabilne inwestycje może skutkować sprzedażą nierentownych akcji.

Jak inwestorzy mogą pokonać rynek

Niestety, nie ma magicznej kuli, dzięki której każdego roku można uzyskać rekordowe zwroty. Jednak inwestorzy mogą postępować zgodnie z tymi sugestiami, aby potencjalnie poprawić swoje umiejętności inwestycyjne.

Inwestuj w dobrze zarządzane firmy

Kupowanie akcji spółek, które są wydajne, innowacyjne i liderów branży, może pomóc w generowaniu stałych zwrotów.

Inwestorzy powinni również zbadać firmę i zrozumieć, w jaki sposób zarabia pieniądze. Znajomość konkretnych ryzyk związanych z akcjami może pomóc inwestorom dowiedzieć się, kiedy akcje mogą osiągać gorsze wyniki.

Inwestując w pojedyncze akcje, dobrym pomysłem może być również skupienie się na akcjach o dużej kapitalizacji. Spółki te mogą być mniej zmienne niż akcje spółek o małej kapitalizacji, a jednocześnie mają obiecujący potencjał wzrostu.

Kup ułamkowe udziały akcji

Wiele aplikacji inwestycyjnych pozwala kupować ułamkowe udziały w akcjach i funduszach ETF. Minimalna kwota inwestycji wynosi zwykle 5 USD lub mniej na transakcję bez prowizji.

Inwestowanie ułamkowe ułatwia dywersyfikację portfela, gdy masz niewielkie saldo portfela. Konieczność zakupu całych akcji może wymagać posiadania mniejszej liczby akcji lub zgromadzenia większej ilości gotówki przed zakupem akcji.

Inwestorzy mogą rozważyć zakup wycinków akcji, aby zbudować portfel zawierający od 20 do 30 pojedynczych akcji. Ten rozmiar portfela jest nadal możliwy do opanowania, ale daje inwestorom więcej możliwości uzyskania lepszych wyników niż rynek.

Wielkość pozycji może być również ważna dla zminimalizowania ryzyka portfela. Na przykład inwestorzy mogą zezwolić, aby każda pojedyncza akcja miała maksymalnie 5% alokacji w ich całkowitym portfelu.

Zostań inwestorem długoterminowym

Zamiast skupiać się wyłącznie na rocznych wynikach portfela, przyjęcie wieloletniego okresu utrzymywania może zapobiec panice sprzedaży i niepotrzebnemu przywracaniu równowagi portfela.

Na przykład Motley Fool Stock Advisor rekomenduje akcje, które mogą potencjalnie przewyższyć indeks S&P 500 przez następne trzy do pięciu lat.

Rekomendowana cena akcji może spadać i spadać niżej i wyżej niż cały rynek w okresie utrzymywania.

Jednak zwycięska inwestycja może przewyższyć swój punkt odniesienia przy porównywaniu wyników po kilkuletnim okresie utrzymywania.

Filozofia inwestycyjna typu „kup i trzymaj” pomaga również usuwać emocje, ignorując krótkoterminowy hałas na rynku.

Nie mierz czasu na rynku

Inną popularną sugestią inwestycyjną jest to, że „czas na rynku jest lepszy niż czas na rynku”.

Wyczucie czasu rynku może skutkować dwoma negatywnymi konsekwencjami:

1. Nie kupować akcji, bo są drogie lub kupować później po wyższej cenie
2. Wyprzedaż paniki z powodu negatywnego nagłówka wiadomości lub słabego raportu kwartalnego

Chociaż istnieją odnoszący sukcesy inwestorzy krótkoterminowi, proces inwestycyjny może być czasochłonny dla inwestorów z regularną pracą na co dzień. Transakcje rynkowe mogą również wymagać większych umiejętności, ponieważ musisz zrozumieć, jak przeprowadzać analizę techniczną.

Jednym z powodów, dla których The Motley Fool był w stanie pokonać S&P 500, jest to, że utrzymuje pewne akcje podczas wzlotów i upadków.

Skuteczne rekomendacje giełdowe nie zawsze zyskują na wartości. Często zdarza się, że akcje i fundusze spadają z powodu niekorzystnych warunków rynkowych i powolnych okresów. Na szczęście najlepsze akcje zwykle mogą się odbić.

To powiedziawszy, ważne jest, aby pamiętać, że chwile słabości mogą stanowić doskonałą okazję do zakupu akcji, jeśli akcje są lepiej dopasowane niż inne pomysły inwestycyjne.

Streszczenie

Przeciętnym inwestorom jest możliwe, ale nie łatwe, pokonanie giełdy. Na szczęście istnieją niedrogie usługi doboru akcji, które mogą pomóc inwestorom znaleźć akcje o dużej kapitalizacji, które mają potencjał, aby przewyższyć rynek.

Dla inwestorów ważne jest również utrzymywanie zdywersyfikowanego portfela i unikanie zbędnych opłat inwestycyjnych. Może to pomóc w zarządzaniu ryzykiem i zoptymalizowaniu wyników inwestycji.