O que são fundos de índice e como eles funcionam?

Se selecionar ações ou títulos a mão não é sua ideia de um bom momento e você prefere uma abordagem passiva para negociar, considere os fundos de índice. Vamos orientá-lo em tudo o que você precisa saber sobre esses fundos, desde como eles são criados até os benefícios que eles oferecem.

Definição do Fundo de Índice

Então, o que são fundos de índice? Um fundo de índice é um tipo de fundo mútuo que acompanha um índice de mercado específico, como o Standard & Poor's 500 Index (S&P 500) ou o Dow Jones Industrial Average (DJIA). Os fundos de índice são veículos de investimento passivos, o que significa que um gestor de portfólio não os gerencia ativamente. Em vez disso, os fundos de índice são gerenciados de forma a rastrear o índice ao qual estão associados.

Digamos que você queira investir em um fundo de índice. Ao fazer isso, você está investindo em todas as empresas que compõem um índice específico em vez de investir em uma única empresa. Os fundos de índice rastreiam quase todos os principais índices do mercado de ações e títulos. Isso dá aos investidores muita flexibilidade ao escolher um fundo que melhor se adapte às suas necessidades.

Um índice pode rastrear quase todos os mercados financeiros. Alguns dos fundos de índice mais populares são o S&P 500, o DJIA, o Bloomberg US Aggregate Bond Index, o Nasdaq Composite Index e o MSCI EAFE Index, que rastreia ações estrangeiras.

Estrutura de Fundos de Índice

Se você ainda não sabe como funcionam os fundos de índice, um bom ponto de partida é entender que eles são um tipo de fundo mútuo, também chamado de veículo de investimento. Eles juntam dinheiro de muitos investidores e investem comprando todos ou uma seleção de títulos que compõem o índice associado.

Por exemplo, o SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY) é um fundo de índice que acompanha o índice S&P 500. Este fundo de índice de baixo custo detém todas as 500 ações nas mesmas proporções em que estão representadas no índice. Isso dá ao fundo SPY um perfil de risco e retorno semelhante ao índice de referência S&P 500.

Vale a pena saber que os gestores de fundos imitam o índice investindo nas mesmas ações e títulos proporcionalmente ao índice que rastreiam. Isso é feito usando uma técnica chamada replicação completa. Em alguns casos, no entanto, um gestor de fundos pode não conseguir comprar todos os títulos de um índice. Quando isso acontece, eles podem usar uma técnica de otimização para atingir um perfil de risco e retorno semelhante, mas com um investimento menor.

Depois de aprender as regras, você pode começar a escolher os fundos de índice perfeitos para o seu portfólio. Para determinar quais são os melhores fundos de índice para investir, você deve prestar atenção ao índice de despesas, requisitos mínimos de investimento, se houver, e seu objetivo de investimento. Depois de abrir uma conta de corretagem em um corretor de ações on-line confiável e comprar as ações, você deve acompanhar ativamente e reequilibrar seu portfólio conforme necessário.

Vantagens dos Fundos de Índice

Os fundos de índice oferecem várias vantagens em relação a outros tipos de investimentos, tornando-os uma das formas mais populares de investir. Alguns dos benefícios mais valorizados incluem:

Despesas mais baixas

Os fundos de índice normalmente têm despesas mais baixas do que os fundos mútuos gerenciados ativamente. Isso ocorre porque eles não são gerenciados ativamente e, portanto, não exigem que você pague as mesmas taxas. A única coisa que os gestores de fundos rastreiam são os ativos subjacentes, um processo que não é tão demorado nem exige a mesma quantidade de mão de obra e recursos.

Ao saber o que são fundos de índice, vale ressaltar que o único custo associado a eles é o índice de despesas; alguns fundos oferecem taxas de despesas zero, enquanto outros geralmente custam menos de um por cento.

Diversificação

Os fundos de índice oferecem aos investidores uma diversificação instantânea. Isso porque eles rastreiam uma cesta de ativos, o que ajuda a distribuir o risco. Por exemplo, um fundo de índice que acompanha o S&P 500 terá 500 ações diferentes em seu portfólio. Portanto, investir no S&P 500 oferece acesso instantâneo a 500 empresas. Isso é muito mais diversificado do que investir em uma única ação, o que expõe você ao risco de essa empresa ficar abaixo ou abaixo do desempenho.

Simplicidade

Agora que você está familiarizado com o que são fundos de índice e como eles funcionam, você sabe que eles representam investimentos muito simples. Não há necessidade de tentar escolher as melhores ações ou cronometrar o mercado. Tudo o que você precisa fazer é investir em um fundo de índice que rastreie a classe de ativos em que está interessado e terá exposição instantânea a esse mercado. Isso torna os fundos de índice ideais para investidores iniciantes ou para aqueles que não desejam gerenciar ativamente seus investimentos.

Retornos mais altos

No longo prazo, os fundos de índice de baixo custo superaram os fundos gerenciados ativamente. Isso ocorre porque é muito difícil para os gestores de fundos vencer o mercado de ações. De fato, estudos mostraram que a grande maioria dos gestores de fundos apresenta desempenho inferior ao do mercado. Investir em fundos de índice faz com que você obtenha retornos mais altos do que se tivesse investido em fundos gerenciados ativamente.

Como os fundos gerenciados passivamente não tentam vencer o mercado, mas tentam igualar suas características gerais de risco e retorno, eles carregam riscos menores e permitem retornos mais altos. Os fundos de índice são uma excelente opção para quem quer investir seu dinheiro e esquece que o fez até chegar a hora de colher os benefícios. Eles geralmente são considerados um ótimo portfólio para contas de aposentadoria.

Resultado final

Vamos resumir o que são os fundos de índice. Eles são um tipo de fundo mútuo que rastreia uma cesta de ativos, o que ajuda a distribuir o risco. Os fundos de índice têm o potencial de gerar retornos mais altos do que os fundos mútuos gerenciados ativamente no longo prazo.

Se você é um investidor iniciante ou não deseja gerenciar seus investimentos ativamente, os fundos de índice podem ser a escolha certa. Além disso, como esses fundos são gerenciados passivamente, eles têm uma chance menor de ter um desempenho abaixo do mercado. Finalmente, as taxas dos fundos de índice são geralmente mais baixas do que as taxas dos fundos mútuos gerenciados ativamente.